Dus, wanneer zal de sociale zekerheid opraken? Hoe zit het met Medicare?

Sociale zekerheid en Medicare bevinden zich al jaren op wankele grond, maar de impact van de COVID-19-crisis kan hun financiële problemen versnellen. De kans neemt toe dat sommige werknemers in de toekomst de voordelen zullen zien afnemen.

Blijf lezen om op de hoogte te blijven van de situatie en ideeën op te doen om uw financiële zekerheid voor uw pensioen te beschermen.

Wanneer zal de sociale zekerheid opraken? Projecties suggereren nu insolventie tegen 2033

Ten eerste is het belangrijk op te merken dat de sociale zekerheid niet echt zonder geld komt te zitten. Het geld dat in het programma wordt gestopt, zal echter binnenkort niet genoeg zijn om de uitbetaalde uitkeringen te dekken en de meeste mensen noemen dit 'het geld opraakt'. En de tekortkomingen in het programma kunnen ertoe leiden dat de uitkeringen worden verlaagd.

Uit een nieuw rapport van de Social Security and Medicare Board of Trustees blijkt dat de overtollige reserves van de sociale zekerheid naar verwachting in 2033 opraken, een jaar eerder dan eerder werd voorspeld.

Als er niets verandert, heeft de socialezekerheidsadministratie verklaard dat in 2033 "de reserves van het fonds uitgeput zullen raken en de aanhoudende belastinginkomsten voldoende zullen zijn om 76 procent van de geplande uitkeringen te betalen." Klinkt onheilspellend. Het is echter nog steeds optimistischer dan de bevindingen uit een rapport van vorig jaar van het Bipartisan Policy Center (BPC), een in Washington D.C. gevestigde denktank voor beleid, suggereert dat de sociale zekerheid in 2028 zonder geld zal komen te zitten.

Wat is het probleem? Waarom zijn sociale zekerheid en gezondheidszorg in de problemen?

De sociale zekerheid wordt gefinancierd door loonheffingen. Banenverlies in 2020 en pandemische pensioneringen hebben in combinatie met de zeepbel van babyboomers die met pensioen gaan het systeem verlamd.

Als we minder mensen aan het werk hebben, betalen minder mensen de socialezekerheidsbelastingen die het programma financieren.

Pandemische verliezen: Werkgelegenheid, inkomsten, rentetarieven en bruto binnenlands product (bbp) zijn in 2020 aanzienlijk gedaald. Herstel is waarschijnlijk, maar onzeker.

Belastingdrempels lager: Minder mensen voldoen aan inkomensdrempels voor belastingen, wat betekent minder belastinginkomsten.

Rentetarieven: De rentetarieven zijn verlaagd, wat het rendement op obligaties van de trustfondsen van de sociale zekerheid verlaagt.

De investeringen die het socialezekerheidsfonds doet - meestal Amerikaanse obligaties - zullen hun rendement verliezen omdat de Federal Reserve de rentetarieven mogelijk nog jaren laag houdt om de economie overeind te houden.

Sociale zekerheid handicap: Tijdens de pandemie hebben meer mensen een aanvraag ingediend voor een handicap van de sociale zekerheid, wat extra financiële uitgaven veroorzaakt door het programma.

Aanspraak op eerder pensioen: Veel werknemers die op 62-jarige leeftijd dichtbij genoeg stonden om met vervroegd pensioen te gaan, zijn mogelijk ontslagen en maken zich zorgen dat ze geen andere baan kunnen krijgen. Voor hen wordt het inkomensverlies op latere leeftijd door vervroegd pensioen gecompenseerd door hun behoefte aan huidig ​​inkomen.

Al met al is het een perfecte storm om de worstelende socialezekerheidssituatie verder te verlammen.

Medicare's Hospital Insurance Trust Fund zou tegen 2026 uit de reserves kunnen zijn

De situatie van Medicare kan nog erger zijn.

De Trustees meldden dat de reserves van Medicare tegen 2026 opraken. Dat komt omdat Medicare er ook slecht aan toe was voordat de pandemie toesloeg, en de kortetermijnkosten van de crisis, die naar schatting oplopen tot 115,4 miljard dollar, zouden de druppel kunnen zijn die breekt de kameel is terug.

Dezelfde problemen bestaan ​​voor Medicare als de sociale zekerheid:minder mensen betalen in en meer mensen krijgen een uitkering. Er is echter ook het feit dat de medische kosten dramatisch zijn gestegen en dat de uitbetalingen van Medicare aanzienlijk zijn.

Medicare's Hospital Insurance Trust Fund (Medicare Part A) kan tot 2026 geplande ziekenhuiskosten betalen.

Maar wacht, ik heb deze programma's gefinancierd met belastingen! Dit is mijn geld!

Ja en nee.

Ja, u heeft aan het programma betaald, maar de sociale zekerheid is niet een pensioensparen programma. Het is meer een pensioen. De mensen die nu via loonheffingen betalen, betalen voor de gepensioneerden van vandaag. Wanneer u met pensioen gaat, betalen jongere werknemers het voor u uit.

En in feite hebt u waarschijnlijk minder belasting betaald dan u aan uitkeringen krijgt. Volgens een 2020-rapport van het Urban Institute:

• Een alleenstaande man die in 2020 met pensioen ging en een hoog inkomen heeft, heeft gemiddeld in totaal $ 629.000 aan belastingen betaald aan de sociale zekerheid en Medicare en zal naar verwachting $ 678.000 aan levenslange voordelen.
• Een getrouwd stel dat in 2020 met pensioen ging met één hogere verdiener en één gemiddeld inkomen, heeft gemiddeld in totaal $ 1.021.000 aan belastingen betaald aan de sociale zekerheid en Medicare en zal naar verwachting $ 1.358.000 aan uitkeringen ontvangen.

Natuurlijk negeert de bovenstaande analyse de tijdswaarde van geld en verloren alternatieve kosten. Sociale zekerheidsbijdragen worden tientallen jaren in het fonds gestopt, niet allemaal tegelijk. Door op deze manier de sociale zekerheid te financieren, wordt het risico van het opbouwen van uitkeringen weggenomen, maar het belemmert ook groeimogelijkheden.

Hoe kan het land het probleem van de sociale zekerheid en gezondheidszorg oplossen?

Of uw voordelen in de toekomst al dan niet worden verlaagd, hangt volledig af van wie in het Congres en het presidentschap wordt gekozen en hoe zij ervoor kiezen om de problemen op te lossen.

Het zal niet eenvoudig zijn om de tekorten op te lossen. Enkele van de meer voor de hand liggende oplossingen zijn:

• Belastingen verhogen
• Voordeel voor iedereen
• Beperkende voordelen voor hoogverdieners
• Alleen voordelen verminderen voor toekomstige ontvangers, niet huidige
• De leeftijd verhogen waarop u met uitkeringen kunt beginnen
• Verhoging van het aantal belastingbetalers door uitgestelde pensionering, verhoogde immigratie of verhoging van het geboortecijfer (dit is de reden waarom sommige landen kinderen subsidiëren). Hoewel, dit zou het blikje misschien op de weg kunnen schoppen.

Hoe u uw eigen pensioen kunt beschermen

Wat er ook gebeurt met de sociale zekerheid en Medicare, u hebt een sterk en goed gedocumenteerd pensioenplan nodig - een plan dat u kunt onderhouden en bijwerken naarmate uw eigen financiën evolueren. Gezien de hachelijke economische situatie is dit nu meer waar dan ooit tevoren.

Maak een gedetailleerd plan: De NewRetirement Pensioenplanner is een uiterst gedetailleerde tool die u kan helpen bij het stellen van doelen voor uw pensioen, het vinden van mogelijkheden om die doelen te bereiken en het bijhouden van uw voortgang. Ga vandaag nog aan de slag.

Maximaliseer uw socialezekerheidsuitkeringen: Probeer verschillende startleeftijden en uitkeringsbedragen en bekijk uw cashflow en geldloze leeftijden.

Plan voor medische kosten: Medicare dekt niet bijna al uw medische kosten. Met de NewRetirement Planner kunt u uw eigen kosten voor de hele levensduur inschatten, zodat u een betrouwbaarder en veiliger abonnement kunt krijgen.

Voer scenario's in het slechtste geval uit: We denken dat sociale zekerheid en Medicare levensvatbaar zullen blijven. Als u echter twijfelt, voer dan een pensioenproject uit met verminderde uitkeringen of uitgestelde uitkeringen. Zorg ervoor dat je plan nog steeds levensvatbaar is.