Het is onverstandig om te verwachten dat uw sociale zekerheid voldoende zal zijn om van te leven als u eenmaal met pensioen gaat. Als u de kwaliteit van leven wilt behouden die u momenteel als inkomen heeft, moet u wat extra geld opbergen.
Een traditionele IRA ("individuele pensioenrekening") is een beleggingsrekening die grote belastingvoordelen biedt, wat betekent dat u duizenden dollars kunt sparen voor uw pensioen. Het is ook heel gemakkelijk om er een te krijgen.
Lees verder om alles te weten te komen over de traditionele IRA en hoe deze verschilt van de andere beschikbare pensioenregelingen.
In de eenvoudigste bewoordingen is een traditionele IRA een voor belastingen beleggingsrekening.
U betaalt bijdragen van uw inkomen voordat er belastingen worden ingehouden , en het geld groeit belastingvrij totdat u het met pensioen opneemt. Er zijn limieten aan hoeveel u elk jaar kunt bijdragen.
Afhankelijk van uw inkomensniveau, kunt u mogelijk een belastingafschrijving krijgen voor uw IRA-bijdragen. Maar u kunt een serieuze belastingaanslag krijgen als u uw geld te snel uit een IRA haalt.
Wanneer het juiste moment komt om geld op te nemen, wordt het geld dat u hebt weggestopt, belast als inkomen. Hoeveel u aan belasting betaalt, hangt af van uw inkomstenbelastingschijf als u met pensioen gaat.
Aangezien u zich waarschijnlijk in een veel, veel lagere belastingschijf bevindt als u met pensioen gaat dan tijdens uw werkjaren, kan het een geweldige manier zijn om geld in een traditionele IRA te steken om belasting te besparen.
Het belastinguitstel aspect in combinatie met de jaren van samengestelde rente zorgt voor meer geld voor uw pensioensparen. Het is een win-winsituatie.
Eerst en vooral is elk geld dat voor pensioen wordt weggelegd in wezen een goede zaak . Een enorm pluspunt van de traditionele IRA is dat elke werkend persoon komt in aanmerking om een account aan te maken en te beginnen met het doen van bijdragen.
U zou uw pensioen kunnen opbouwen voordat u zelfs maar van de middelbare school af bent.
Uw IRA-bijdragen kunnen fiscaal aftrekbaar zijn, tot de jaarlijkse bijdragelimieten. In 2019 kunt u tot $ 6.000 van uw verdiende inkomen bijdragen als u jonger bent dan 50, of tot $ 7.000 als u 50 jaar of ouder bent.
Sterker nog, de IRA-afschrijving wordt een "bovenstaande aftrek" genoemd, wat betekent dat u deze kunt nemen, zelfs als u de aftrekposten niet specificeert.
De afschrijving verlaagt uw belastbaar inkomen, wat uw belastingaanslag verlaagt.
U kunt $ 10.000 van uw IRA-investeringen opnemen in de kosten van uw eerste huis. U betaalt belasting over de opname, maar wordt niet onderworpen aan de boete van 10% voor vroegtijdige opname (waar we later op terugkomen).
Evenzo kunt u uw IRA-bijdragen gebruiken om schoolkosten te betalen. Nogmaals, u zult belasting moeten betalen over de opname, maar u hoeft de boete niet te betalen.
Het grootste voorbehoud bij het doen van bijdragen aan een individuele pensioenrekening is dat u uw geld niet te vroeg mag aanraken, omdat opnames vóór de leeftijd van 59 ½ erg duur kunnen zijn.
De IRS vereist dat u een boete van 10% betaalt. Ook worden vroege opnames van uw IRA geteld als inkomen — wat betekent dat u mogelijk in een hogere belastingschijf terechtkomt en meer geld verschuldigd bent op het moment van de belasting.
Maar u kunt uw geld niet voor onbepaalde tijd op uw rekening houden.
Zodra u 70 ½ wordt, moet u beginnen met het opnemen van opnames - de zogenaamde vereiste minimumuitkeringen - van uw traditionele IRA, anders krijgt u een belastingboete van maximaal 50% van elk bedrag dat u niet op tijd opneemt.
Niet iedereen komt in aanmerking voor aftrek van IRA-bijdragen op hun belastingaangifte. Je inkomensniveau kan het lastig maken.
Als u een alleenstaande persoon bent en uw aangepaste bruto-inkomen voor belastingdoeleinden in 2019 meer dan $ 74.000 bedraagt, kunt u uw IRA-bijdragen niet afschrijven.
Als u getrouwd bent en samen een aanvraag indient, mag uw gecombineerde aangepaste bruto-inkomen niet hoger zijn dan $ 203.000.
Het belangrijkste verschil tussen een Roth IRA en een traditionele IRA is vóór belastingen versus na belasting bijdragen.
Met een traditionele IRA draag je geld vóór belastingen bij. Maar met een Roth IRA betaalt u vooraf belasting over uw bijdragen. Wanneer u het geld opneemt tijdens uw pensionering, zijn uw opnames en inkomsten meestal belastingvrij.
Een 401 (k) is een pensioenrekening die u opent via uw werkgever. Een deel van de bijdragen die u aan uw 401 (k) -plan levert, kan door uw werkgever worden geëvenaard. (Ja, gratis geld. )
Een traditionele IRA kan dus ideaal zijn voor zelfstandigen, freelancers en eigenaren van kleine bedrijven - eigenlijk iedereen die geen pensioenregeling of 401(k) heeft.
Zelfs als u in dienst bent van een bedrijf dat een 401(k)-programma aanbiedt, wilt u misschien ook een traditionele IRA en/of een Roth IRA hebben.
Het opzetten van een traditionele IRA is net zo eenvoudig als naar de bank gaan en een paar legitimatiebewijzen tonen.
Hoewel er mogelijk een eerste storting vereist is, zien sommige banken hiervan af als u kunt aantonen dat u een vast inkomen heeft en regelmatig kunt bijdragen.
Je hebt ook de mogelijkheid om je traditionele IRA te openen met een robo-adviseur, zoals Acorns. Het is gemakkelijk om een account te openen en zij doen al het zware werk, zodat u uw IRA niet actief hoeft te beheren.
Ontvang als MoneyWise-lezer een bonus van $ 10 op uw eerste investering! Meld u nu aan om te profiteren van deze speciale aanbieding.
Spaart u voor uw studie of voor uw pensioen? Wat ouders moeten weten
Wat is Medicaid? Alles wat je moet weten in 2021
Wat is Medicare? Alles wat je moet weten in 2021
Wat is kredietscore? – Alles wat u moet weten!
Wat is peer-to-peer lenen? Alles wat u moet weten
Een IRA erven? Dit is wat u moet weten
Bitcoin:wat u moet weten