Het is een collectieve beleggingsoptie die uitsluitend beschikbaar is voor grootschalige institutionele beleggers. Deze grootschalige instituten omvatten bedrijven, overheden en liefdadigheidsinstellingen.
Met deze fondsen kunnen klanten een uitgebreide portefeuille opbouwen en kunnen ze worden gebruikt om te investeren in non-profitstichtingen, onderwijsfinanciering en pensioenplannen.
Deze fondsen zijn alleen beschikbaar voor grote institutionele beleggers omdat hun vereisten verschillen van die van andere soorten beleggers. Institutionele fondsen vereisen een aanzienlijke minimale investering, die alleen door grote investeerders kan worden vervuld omdat ze toegang hebben tot meer activa.
Institutionele beleggers zijn voordelig als het gaat om tijdshorizon; ze hebben een langere tijdshorizon waardoor het mogelijk is om in illiquide activa te beleggen, wat over het algemeen een hoog rendement oplevert.
Maar als het op morele gronden aankomt, kunnen instellingen met meer limieten worden geconfronteerd dan particuliere beleggers. Beleggers vermijden beleggen in bedrijven waarvan de producten in strijd zijn met hun morele, sociale of religieuze waarden. Voor dit doel geven institutionele klanten er de voorkeur aan een raad van toezicht te hebben die hun portefeuilles beheert en fondsbeheerders kiest om namens hen te beleggen.
Afhankelijk van de behoeften van institutionele klanten, worden sommige soorten fondsstructuren aangeboden door beleggingsbeheerders. Sommigen van hen zijn:
Deze institutionele aandelen worden aangeboden door onderlinge fondsen met hun vergoedingenstructuur en investeringsvereisten. Onder de beleggingsfondsen hebben deze aandelen de laagste kostenratio in vergelijking met alle andere aandelenklassen. Ongeveer $ 100.000 is de minimale investering, maar deze kan worden verhoogd.
Deze fondsvereisten met betrekking tot het fonds en het beleggen zijn gelijk aan de aandelenklassen van institutionele beleggingsfondsen. Ze bieden lage kostenratio's vanwege de schaalvoordelen van grotere investeerders, en ze hebben ook hun vergoedingenstructuur.
Ook voor institutionele beleggers wordt door vermogensbeheerders een optie voor separaat accountbeheer beschikbaar gesteld. Deze worden over het algemeen verkregen wanneer een institutionele klant activa wil beheren buiten de gevestigde beleggingsfondsen van het bedrijf.
In sommige gevallen zijn beleggingsbeheerders verantwoordelijk voor het toezicht op alle activa van de institutionele klant met afzonderlijke rekeningen die voornamelijk gediversifieerd zijn. Beleggingsbeheerders bepalen de vergoedingenstructuur van de afzonderlijke accountbeleggers, en deze kunnen hoger zijn dan de vergoedingen van andere institutionele fondsen vanwege de unieke vereiste aanpassing.
Institutionele fondsen zijn fondsen die zijn ontworpen voor institutionele fondsen, zoals pensioenfondsen, die meestal een magere kostenratio hebben, waardoor ze aantrekkelijke beleggingen zijn. Bovendien hebben deze fondsen adembenemend hoge initiële aankoopvereisten, wat zich kwalificeert als een institutioneel fonds. Enkele veelvoorkomende manieren om toegang te krijgen tot deze institutionele fondsen zijn:
Sommige van de door de werkgever gesponsorde pensioenregelingen, zoals de 401 (k) s, hebben toegang tot de institutionele fondsen, vooral wanneer de werkgever een grote is. Het totaal van alle investeringen door werknemers in het 401(k)-plan is voldoende om aan de hoge initiële aankoopvereisten te voldoen.
Als u geen institutionele fondsen in uw 401(k) heeft, moet u uw planbeheerder vragen of het mogelijk is om een institutionele versie van de bestaande fondsen te vervangen. Als het plan van uw bedrijf groot genoeg is om in aanmerking te komen, dan is er geen reden waarom u niet van die ultralage kostenratio's zou kunnen genieten.
Door de staat gesponsorde spaarplannen voor universiteiten bieden soms institutionele fondsen voor hun investeerders. Het is ook bekend als het 529-plan. Als u ervoor kiest om in dit 529-plan te beleggen, kunt u door uw zoekopdracht te verfijnen tot de plannen die dit soort institutionele fondsen aanbieden, u veel geld besparen in de vorm van kosten. Het is ook belangrijk op te merken dat de koper of de begunstigde ongeveer 529 plannen nodig heeft om ingezetene te zijn van de staat die de plannen steunt. Als u al deel uitmaakt van het 529-plan, moet u de beleggingsopties controleren om te zien of er een institutioneel fonds is waarnaar kan worden overgeschakeld.
Toch helpen ze ook om de kosten die aan de standaardfondsen zijn verbonden, te elimineren. Als u uw beleggingen bij een financieel adviseur koopt, heeft u toegang tot fondsen van adviseursklassen, aangezien deze niet zo goedkoop zijn als institutionele klassefondsen. Aan de andere kant zijn de fondsen van de adviseurklasse goedkoop, aangezien de fondsbeheerder ervan uitgaat dat de adviseur hoge kosten in rekening zal brengen voor de toegang. Dus voordat u in een dergelijk fonds duikt, moet u uw adviseur vragen stellen over de vergoedingen die u voor het voorrecht betaalt.
Een andere betere optie is om een financieel adviseur te kiezen met een klantenbestand dat groot genoeg is om het geld van klanten te bundelen om aan een minimumaankoopvereiste voor echte institutionele fondsen te voldoen. Als u een financieel adviseur kunt vinden die bereid is dit te doen, is het nog steeds essentieel om de kosten te begrijpen die u betaalt om ervoor te zorgen dat het een betere deal is dan het rechtstreeks kopen van reguliere fondsen.
Discount brokers hoeven retailbeleggers doorgaans niet direct toegang te geven tot de institutionele fondsen. Toch bieden ze speciale fondsen aan voor klanten met extreem lage kostenratio's en redelijke minimale initiële aankoopvereisten.
Het is essentieel om in het prospectus te graven en te controleren of u geen ander type vergoeding betaalt om de lage kostenratio met de adviseurklasse te krijgen. Dit soort beleggingsfondsen op maat is misschien niet zo goed als institutionele fondsen, maar ze zijn misschien wel het beste dat er is.
Het is essentieel om in gedachten te houden dat alleen omdat je toegang hebt tot een bepaald institutioneel fonds, dit niet betekent dat je het kunt kopen. Elk fonds met een slecht rendement of dat niet past bij de beleggingsdoelen is een slechte keuze, hoe goedkoop het ook mag zijn. Als je geen geweldig institutioneel fonds kunt vinden, neem dan een geweldig standaardfonds.