Een boer kan voor zijn bedrijf kiezen uit verschillende bedrijfsonderdelen. Velen beginnen als een eenmanszaak, maar zien uiteindelijk de voordelen in van het vormen van een commanditaire vennootschap, een vennootschap met beperkte aansprakelijkheid (LLC) of zelfs een volwaardige vennootschap. Eén maat past niet allemaal als het gaat om zakelijke entiteiten. Elke situatie is anders, maar het vormen van een LLC voor landbouw kan duidelijke voordelen hebben.
Het vormen van een LLC kan een groot voordeel opleveren als het gaat om de belasting op zelfstandigen. Hoewel veel mensen dol zijn op de vrijheid om voor zichzelf te werken, kan de schok ernstig zijn wanneer 15 april rondrent en het tijd is om belasting te betalen over de vruchten van je arbeid. Het vormen van een LLC kan helpen. Boer A is bijvoorbeeld een eenmanszaak die een nettowinst van $ 50.000 aangeeft op zijn landbouwinkomen waarop hij een zelfstandigenbelasting van 15 procent betaalt. Vervolgens besluit hij een LLC op te richten en het onroerend goed aan hem over te dragen. De LLC rekent de boer $ 40.000 jaarlijkse huur aan om het onroerend goed te gebruiken, wat niet langer wordt gerapporteerd als persoonlijk actief inkomen, maar als passief inkomen aan de LLC en vervolgens aan de boer. Het netto-effect is dat het bedrag dat hij als zelfstandige moet betalen, wordt verlaagd tot $ 10.000.
Als een boer tussen de 63 en 70 jaar oud is en socialezekerheidsuitkeringen ontvangt, kan het vormen van een LLC hem in staat stellen die voordelen te behouden. Neem uit het bovenstaande voorbeeld een netto-inkomen van $ 50.000 aan. Dit zou de boer ruim boven het door de sociale zekerheid toegestane inkomen plaatsen, wat zou leiden tot een vermindering of afschaffing van uitkeringen. Door een LLC te vormen en $ 40.000 over te hevelen naar passief inkomen uit huur, verlaagt de boer zijn werkelijke verdiende inkomen tot slechts $ 10.000, wat een klein genoeg bedrag is om door te gaan met het innen van sociale zekerheid. Onthoud dat deze situatie hypothetisch is en mogelijk niet voor iedereen van toepassing is. Neem contact op met een belastingprofessional voordat u wijzigingen aanbrengt in uw zakelijke entiteit.
Een LLC kan meer stabiliteit bieden voor de landbouwactiviteiten, aangezien het bestaat als een eeuwige zakelijke entiteit die doorgaat, zelfs als een of meer partners vroegtijdig overlijden. Binnen de LLC kan een erfopvolgingsketen worden aangewezen. Door een geleidelijke overdracht van eigendomspercentages aan te wijzen, is het bovendien mogelijk voor een boer om de boerderij aan de volgende generatie te schenken binnen de fiscaal beschermde structuur van een LLC.