Een rollover is een manier om belastingen te vermijden op een overdracht tussen twee gekwalificeerde pensioenregelingen. Als u werkt voor een bedrijf dat een 401k-plan aanbiedt, kunt u het geld mogelijk belastingvrij overboeken naar een individuele pensioenrekening. Er zijn enkele uitzonderingen, bijvoorbeeld als u een Roth 401k heeft, in welk geval u uw geld alleen naar een Roth IRA kunt rollen, niet naar een traditionele IRA. Hoewel de meeste rollovers van 401k naar IRA belastingvrij zijn, kan de IRS 20 procent van uw rollover inhouden als u een fysieke distributie doet in plaats van het geld elektronisch over te dragen.
Neem contact op met uw 401k-beheerder. Vraag welke stappen nodig zijn om een rollover naar een IRA uit te voeren. Aangezien rollovers van 401k-abonnementen naar IRA's vrij gebruikelijk zijn, zou uw 401k-beheerder u een snel antwoord op uw verzoek moeten kunnen geven. Meestal moet u extra papierwerk indienen om uw verzoek te voltooien.
Ontvang een kopie van het rollover-distributieformulier van uw bedrijf. Aangezien 401k-plannen investeringsvehikels vóór belastingen zijn, zijn alle uitkeringen doorgaans belastbaar. Om belasting op uw rollover te voorkomen, moet u aangeven dat u uw geld overmaakt naar uw IRA, een ander type beleggingsrekening vóór belastingen.
Kies uw distributiemethode. U kunt een cheque van uw 401k intrekken of via elektronische weg om een directe rollover naar uw IRA vragen. Als u een fysieke cheque accepteert, bent u onderworpen aan de verplichte inhoudingsregel van 20 procent, zelfs als u dat geld later in uw IRA gooit. Bij directe rollovers is er meestal geen inhouding.
Voltooi uw rollover binnen 60 dagen. Als u uw geld elektronisch doorrolt, hoeft u zich over deze regel meestal geen zorgen te maken. Als u echter een fysieke cheque van uw 401k neemt, moet u dat geld binnen 60 dagen op een IRA- of andere belastinguitgestelde rekening storten. Als u deze deadline niet haalt, zal de IRS uw opname belasten als een uitkering in plaats van een rollover. U bent gewone inkomstenbelasting verschuldigd over het totale bedrag dat u hebt opgenomen, samen met een extra boete van 10 procent als u jonger bent dan 59 1/2 jaar.
Voeg formulier 1099-R toe aan uw belastingen. Zelfs als uw rollover van 401k naar IRA niet belastbaar is, ontvangt u een formulier 1099-R van uw werkgever voor het jaar waarin u de rollover maakt. U moet het bedrag van uw rollover aangeven wanneer u uw belastingaangifte doet. Op uw belastingaangifteformulier kunt u aangeven of de rollover geheel of gedeeltelijk als niet-belastbaar moet worden beschouwd.