5 psychologische valkuilen die beleggers moeten vermijden: Benjamin Graham zei ooit dat "het grootste probleem van een belegger en zelfs zijn ergste vijand waarschijnlijk hijzelf is." Het is een bekend feit dat het menselijk brein een wonder is dat in staat is tot talrijke wiskundige, probleemoplossende en communicatieve vaardigheden die ongeëvenaard zijn met andere levende soorten.
Als het echter om beleggen gaat, is het bekend dat mensen vreselijke beslissingen nemen en vaak niet leren van hun eigen fouten. Ze gaan door een 'achtbaan van emoties' zoals hieronder weergegeven.
(Bron afbeelding:Credit Suisse)
Hoewel de menselijke geest ongelooflijk uniek is, worden mensen nog steeds het slachtoffer van de valstrikken van beleggers die ernstige gevolgen kunnen hebben op de financiële markten. Dit heeft geleid tot de opkomst van gedragsfinanciering, een nieuw veld dat licht wil werpen op het gedrag van beleggers op financiële markten.
Dit bericht bespreekt de meest voorkomende psychologische valkuilen die beleggers moeten overwinnen om hun kansen op een hoog rendement te vergroten.
Inhoudsopgave
Anchoring Bias treedt op wanneer mensen te veel vertrouwen op een referentiepunt in het verleden bij het nemen van beslissingen voor de toekomst - dat wil zeggen:ze zijn 'verankerd' naar het verleden. Deze vooringenomenheid kan veel problemen veroorzaken voor beleggers en is een belangrijk concept in gedragsfinanciering.
Als u bijvoorbeeld een gunstig rendement op een aandeel had toen u er voor het eerst in belegde, is uw perceptie van het toekomstige rendement van aandelen positief, zelfs als er duidelijke tekenen zijn die erop wijzen dat het aandeel een duik zou kunnen nemen. Het is belangrijk om te onthouden dat financiële markten erg onvoorspelbaar zijn, dus u moet flexibel blijven en professioneel advies inwinnen als u niet zeker bent van het nemen van aanzienlijke investeringsbeslissingen.
Ook bekend als de maffia-mentaliteit, is een tactiek die is doorgegeven van onze voorouders en gelooft dat kracht in aantallen zit . Helaas is dit niet altijd de beste strategie op de financiële markt, omdat het volgen van de massa niet altijd de juiste zet is.
Ironisch genoeg is deze kuddementaliteit onder beleggers de belangrijkste reden voor ‘bubbels’ op de financiële markten. Beleggers 'kudden' vaak om hun reputatie veilig te stellen en hun beslissingen te baseren op trends uit het verleden of op beleggers die in het verleden succes hebben gehad met dezelfde aandelen. Mensen dumpen echter snel aandelen wanneer een bedrijf slechte pers krijgt of gaan in koopwoede als de aandelen het goed doen.
Als belegger moet u bij elke investeringsbeslissing uw eigen analyse en onderzoek uitvoeren en de verleiding weerstaan om de meerderheid te volgen.
Verliesaversie is wanneer mensen zich tot het uiterste inspannen om verliezen te voorkomen, omdat de pijn van een verlies twee keer zo groot is als het plezier van een beleggingswinst. Om het simpel te zeggen:één dollar verliezen is twee keer zo pijnlijk als één dollar verdienen.
Als emotionele wezens nemen we vaak beslissingen om verlies te voorkomen, dit kan inhouden dat beleggers hun geld uit de markt halen wanneer er een dip is die leidt tot een grotere cashaccumulatie of om verliezen te vermijden na een marktcorrectie die beleggers besluiten hun activa aan te houden in de vorm van contant geld.
Deze waargenomen zekerheid om de markt te verlaten wanneer deze onstabiel is, leidt echter alleen tot een grotere hoeveelheid contant geld die in de economie circuleert, wat resulteert in inflatie. Tijdens de financiële crisis van 2007 was er $943 miljard aan contante verhogingen in de Amerikaanse economie.
Beleggers kunnen de verliesaversieval vermijden door met een financieel adviseur te praten om te leren hoe ze hun verliezen kunnen beperken en hun portefeuille kunnen optimaliseren voor een hoger rendement.
Vertrouwen is een troef als het gaat om beleggen op de aandelenmarkt, maar te veel vertrouwen of narcisme kan leiden tot de ondergang van een belegger. Veel beleggers, vooral degenen die goed zijn opgeleid en een goed begrip hebben van financiën en de werking van de aandelenmarkt, denken vaak meer te weten dan een onafhankelijk financieel adviseur.
Het is belangrijk om te onthouden dat de financiële markt een complex systeem is dat uit veel verschillende elementen bestaat en niet door één persoon te slim af kan zijn. Veel beleggers hebben in het verleden grote sommen geld verloren, simpelweg omdat ze ten prooi zijn gevallen aan de mentaliteit van overmoed en weigerden naar iemands advies te luisteren. Overmoed is de gevaarlijkste vorm van onvoorzichtigheid.
Bevestigingsval is wanneer beleggers informatie zoeken die hun mening valideert en alle theorieën negeert die deze weerleggen.
Wanneer een belegger belegt in een bepaald aandeel waarvan men denkt dat het zal resulteren in een gunstig rendement, zal een belegger alle informatie uitfilteren die tegen zijn overtuiging ingaat. Ze zullen het advies blijven inwinnen van mensen die hen slecht advies hebben gegeven en dezelfde fouten blijven maken. Dit resulteert in bevooroordeelde besluitvorming, aangezien beleggers de neiging hebben om naar slechts één kant van de medaille te kijken.
Een belegger zal bijvoorbeeld een aandeel blijven vasthouden dat in waarde daalt, simpelweg omdat iemand anders hetzelfde doet. De investeerders helpen elkaars redenen om aan de investering vast te houden valideren, maar dit zal op de lange termijn niet werken omdat beide investeerders verlies kunnen lijden. Beleggers moeten nieuwe perspectieven op een aandeel zoeken en een onbevooroordeelde analyse van hun investering maken.
Lees ook:
De menselijke geest is erg complex en er zijn veel interne en externe factoren die van invloed kunnen zijn op de beslissingen die we nemen. De druk waarmee we in de samenleving worden geconfronteerd, maakt het gemakkelijk om in verleiding te leven en ten prooi te vallen aan de psychologische valstrikken die hierboven zijn opgesomd. Overmoedig zijn, bevestiging van anderen zoeken en troost vinden bij andere mensen die in hetzelfde schuitje zitten als jij zijn slechts enkele van de redenen die een impact kunnen hebben op de investeringsbeslissingen die we nemen.
Niemand is perfect en het is ook maar menselijk om in een psychologische val te trappen. De beste manier om deze effecten te verzachten, is door open te staan voor nieuwe informatie en praktisch na te denken over de gevolgen van de investering voor u als individu. U moet ook advies inwinnen bij branchedeskundigen om ervoor te zorgen dat uw investeringsbeslissingen zijn gebaseerd op goed onderbouwde informatie die u kan helpen onbevooroordeelde beslissingen te nemen.
Aansprakelijkheid vermijden bij het verkopen van een auto
3 fouten die u moet vermijden bij het werken met een financieel adviseur
12 dividendaandelen die inkomstenvalkuilen kunnen zijn
Heeft u een levensverzekering nodig als u jong bent?
4 soorten aandelen waarin u moet VERMIJDEN om in te investeren!
5 meest voorkomende geldmythen die je moet vermijden
3 dingen om op te letten bij het beleggen in ETF's