Overweegt u een bedrijf te kopen om uw reis naar het bezit van een klein bedrijf te beginnen? Of wilt u een ander klein bedrijf overnemen om uw bestaande uit te breiden? Of wilt u een product aanschaffen om het aan uw bedrijf toe te voegen? Als u een van deze vragen met ja hebt beantwoord, moet u weten over due diligence en hoe dit uw aankoopbeslissing kan beïnvloeden.

Wat is due diligence?

Due diligence is een onderzoek naar het bedrijf of product dat u wilt kopen. U voert uw due diligence uit voordat de transactie wordt afgerond om te verifiëren of de overname de moeite waard is.

Bij het uitvoeren van due diligence kijk je naar de belangrijkste kwesties van het bedrijf of product, waaronder winst, financiële risico's, juridische problemen en mogelijke dealbreakers. Je onderzoekt historische gegevens en toekomstige projecties.

Hoe due diligence te doen

Due diligence voor kleine bedrijven kan een lang, gecompliceerd proces zijn. Het omvat het doorzoeken van de administratie van een bedrijf, het controleren van referenties, ervoor zorgen dat alles klopt en het zoeken naar items die het bedrijf mogelijk heeft verborgen.

Voer zakelijke due diligence niet alleen uit. Huur een accountant en een advocaat in die ervaring hebben op dit gebied. Hoewel u zeker betrokken kunt zijn en documenten kunt bekijken, is het het beste om professionals aan uw zijde te hebben. Ze weten hoe ze moeten zoeken naar rode vlaggen die je misschien zelf hebt gemist.

Wanneer u het zakelijke due diligence-proces start, ondertekent u een vertrouwelijkheidsovereenkomst met de andere bedrijfseigenaar. Door ondertekening gaat u ermee akkoord geen contact op te nemen met mensen of bedrijven voor aanvullende informatie over het bedrijf of product zonder de goedkeuring van de andere bedrijfseigenaar. Dit voorkomt dat anderen voortijdig op de hoogte zijn van de verkoop voordat deze is afgerond.

Doorloop vervolgens een due diligence-checklist met uw accountant en advocaat om ervoor te zorgen dat u alle onderdelen van het due diligence-proces doorloopt. Uw advocaat of accountant heeft misschien een checklist, maar u kunt er zelf een maken.

Due-diligence-checklist

Wanneer u due diligence doet, kijkt u naar verschillende aspecten van het toekomstige bedrijf of product. Hieronder vindt u een checklist voor zakelijke due diligence om u te helpen het proces te doorlopen. Deze checklist is meer gericht op het verwerven van een bedrijf, maar u kunt dit eenvoudig aanpassen voor het verwerven van een product. Zorg er ook voor dat u samenwerkt met uw accountant en advocaat om ervoor te zorgen dat u de nodige stappen toevoegt of verwijdert.

Financiële due diligence

Financiële due diligence, ook wel accounting due diligence genoemd, kijkt naar de economische situatie van het bedrijf. U zoekt naar consistentie tussen accounts, activa en passiva. Je kijkt ook naar historische trends, prognoses en belastingrisico's.

• Bekijk eerdere financiële jaar- en kwartaalgegevens, waaronder:
  • Inkomstenoverzichten
  • Balansen
  • Kasstroomoverzichten
• Bekijk de omzet en brutowinst per product.
• Zoek de retourpercentages per product op.
• Kijk naar de debiteuren.
• Krijg een overzicht van de bedrijfsinventaris.
  • Hoeveel voorraad is er bij de hand?
  • Wat is de waarde van de huidige voorraad?
• Maak een overzicht van onroerend goed en apparatuur.
  • Vermeld de naam, het modelnummer en de waardering van alle apparatuur en meubels.
  • Let op de grootte en de huidige marktwaarde van grond of gebouwen.
• Bekijk eerdere prognoses en werkelijke resultaten.
• Bekijk de toekomstige prognoses van de eigenaar, waaronder:
  • Kwartaal- en jaarprognoses
  • Projecties per product
• Informeer naar de aannames die de eigenaar gebruikte om prognoses te maken.
• Krijg een geschiedenis van prijsbeleid en eerdere verhogingen.
• Vraag naar alle zakelijke belastinggegevens.
• Een overzicht van schulden en hun voorwaarden ophalen.
• Krijg een overzicht van alle huidige investeerders.
• Krijg een overzicht van alle aandeelhouders.

Juridische due diligence

Juridische due diligence kijkt naar juridische contracten en andere documenten om te zoeken naar verborgen risico's en rechtszaken.

• Bekijk alle kopieën van contracten, waaronder:
  • Leaseovereenkomsten
  • Aankoopovereenkomsten
  • Distributieovereenkomsten
  • Verkoopcontracten
  • Overeenkomsten met werknemers en aannemers
  • Handelsmerken, auteursrechten, handelsgeheimen en patenten
  • Statuten
  • Bedrijfsregistratiedocumenten

Operationele due diligence

Operationele due diligence onderzoekt de feitelijke activiteiten van het bedrijf, zoals het bedrijfsmodel, de markt en concurrentie.

• Identificeer klantpatronen.
  • Vergelijk het aantal nieuwe kopers in vergelijking met terugkerende klanten.
  • Bepaal de piekaankooptijden.
  • Ontdek wat de populaire items of services zijn.
  • Ontdek wat de populaire prijspunten zijn.
• Bestudeer de marketing van het bedrijf.
  • Kijk naar eerdere en huidige marketingtactieken.
  • Bekijk de eerdere verkopen en kortingen van het bedrijf en hoe goed de promoties het deden.
  • Bekijk hoeveel het bedrijf aan marketing uitgeeft en bereken de ROI.
  • Ontdek de resultaten van eerdere marketinginspanningen.
• Voer een marktanalyse uit.
  • Onderzoek de demografie van de omgeving en de beoogde klanten van het bedrijf.
  • Bestudeer de geografische economische vooruitzichten.
  • Ontdek wie de concurrenten van het bedrijf zijn.
• Ontdek hoe mensen het bedrijf zien.
  • Ontdek wat klanten en potentiële klanten, leveranciers en kredietverstrekkers van het bedrijf denken.
• Trends in de onderzoekssector.
  • Ontdek of de branche van het bedrijf groeit of vertraagt.
  • Onderzoek winstmarges voor de branche.
• Meer informatie over de concurrenten van het bedrijf.
  • Kijk naar de sterke en zwakke punten van elke concurrent.
  • Vergelijk de producten, kosten en inkomsten van de concurrent met die van het bedrijf dat u wilt overnemen.
  • Bepaal eventuele bedreigingen die concurrenten vormen voor het bedrijf.
  • Ontdek hoeveel marktaandeel elke concurrent heeft.

Productonderzoek

Product due diligence stelt u in staat om meer te weten te komen over het product dat het bedrijf levert.

• Krijg een lijst van alle geleverde producten.
  • Ontdek de kosten om elk product te maken.
  • Bepaal hoe winstgevend elk product is.
  • Kijk naar eerdere en verwachte groeipercentages.
  • Onderzoek welke verbeteringen zijn aangebracht aan producten en welke toekomstige verbeteringen mogelijk zijn.

Human capital due diligence

Human capital due diligence kijkt naar het personeel en management van een bedrijf. Het onderzoekt vaardigheden en kwalificaties en eventuele hiaten.

• Een organigram ophalen.
• Maak een lijst van huidige werknemers, inclusief hun functies, verdiensten, vaardigheden en kwalificaties.
• Bepaal hoe de lonen van werknemers zich verhouden tot de lonen van mensen in vergelijkbare functies in de branche en regio.
• Krijg een overzicht van de voordelen van het bedrijf.
• Meer informatie over het verlofbeleid van het bedrijf.
• Ontvang schattingen van de verwachte personeelsbehoeften van het bedrijf.

Gevolgen van het niet doen van uw due diligence

Als u uw due diligence niet doet, kunt u een aankoopfout maken. De persoon van wie u koopt, kan proberen details of fudge-nummers weg te laten om u te boeien. Zonder de details die u ontvangt te verifiëren en naar meer informatie te zoeken, zou u een bedrijf of product kunnen kopen dat geen goede financiële investering is.

Als u een slechte investering doet, kunt u geld verliezen aan het bedrijf of product. Het bedrijf of product heeft mogelijk een grondige opknapbeurt nodig. Of u kunt een onbekende schuld of rechtszaak erven.

Ook past het product of bedrijf mogelijk niet zo goed bij uw bestaande bedrijf of doelen als u aanvankelijk dacht.

Voer due diligence uit, zodat u niet vast komt te zitten met een bedrijf of product dat geen toekomst heeft.

Als u besluit het bedrijf of product over te nemen, heeft u een gemakkelijke manier nodig om zakelijke uitgaven bij te houden. Gebruik de online boekhoudsoftware van Patriot voor kleine bedrijven. Vraag vandaag nog uw gratis proefperiode aan.