U bent klaar voor uw pensioen. U hebt tientallen jaren met succes gespaard en nu zijn u en uw echtgenoot klaar om de warme zonsondergang van uw pensioen in te rijden. Dikke belasting-uitgestelde pensioenrekeningen zullen zich waarschijnlijk elke maand in aanzienlijke inkomsten vertalen.
Wacht even! Hoe zit het met belastingen?
Als uw vermogen grotendeels beperkt is tot belastinguitgestelde pensioenrekeningen, bent u waarschijnlijk een aanzienlijk bedrag aan belasting verschuldigd zodra u 72 wordt, de leeftijd waarop u de vereiste minimumuitkeringen (RMD's) moet beginnen te nemen. Dat betekent dat je niet zo rijk bent als je denkt dat je bent, een verontrustend vooruitzicht gezien de onzekerheid van toekomstige belastingtarieven.
Gelukkig zijn er een aantal proactieve tactieken die u kunt toepassen, niet alleen om het bedrag aan belastingen dat u bij pensionering betaalt te minimaliseren, maar ook om ervoor te zorgen dat zoveel mogelijk van uw nalatenschap overgaat op uw erfgenamen. Deze omvatten het omzetten van traditionele pensioenrekeningen in een Roth IRA, extra geld bijdragen aan een Roth IRA en bijdragen aan een gezondheidsspaarrekening.
Als u net als veel Amerikanen bent, heeft u waarschijnlijk een aantal verschillende pensioenspaarrekeningen. Sommige daarvan kunnen uitgestelde belasting zijn, terwijl andere mogelijk belastbaar of belastingvrij zijn, zoals een Roth IRA of een Roth 401 (k). Tel al uw rekeningen bij elkaar op en bepaal hoeveel pensioensparen u in totaal heeft.
Voor stellen omvat dit uw IRA's, 401 (k) s, 403 (b) s, SEP's, Roths, enz. Vergeet geen accounts die u bij voormalige werkgevers heeft - maak een lijst van alles. Als je single bent, is het proces eenvoudiger, omdat je alleen je accounts hoeft bij te houden.
De tweede stap is het beoordelen van uw pensioenbelasting. Dat is gebaseerd op hoeveel van uw pensioensparen wordt aangehouden op rekeningen met uitgestelde belasting, zoals traditionele IRA's, 401 (k) s, 403 (b) s en SIMPLE of SEP pensioenrekeningen voor zelfstandigen. Waarom? Omdat u belastingaftrek hebt genomen toen u bijdroeg aan deze rekeningen, wordt de belasting op deze rekeningen verschuldigd bij pensionering.
Denk er zo over na:stel dat u $ 5.000 per jaar hebt bijgedragen aan uw traditionele pensioenrekening en dat dat bedrag, over een periode van 30 jaar, is gegroeid tot $ 510.395 (een gemiddeld jaarlijks rendement van 7%). Door de belastingaftrek vooraf te nemen, heeft u uzelf belasting bespaard op uw $ 150.000 aan bijdragen. Maar als u met pensioen gaat, betaalt u belasting over die oorspronkelijke investering, plus u moet ook belasting betalen over uw $ 360.395 aan winsten.
U kunt zien hoe het nemen van een voorafgaande belastingaftrek veel minder voordelig is dan het vooraf betalen van belasting en het ontwijken van belasting over het gehele saldo, decennia later.
Hoe hoger uw saldo op belastinguitgestelde rekeningen, hoe meer belasting u betaalt bij pensionering. Terwijl het Congres onlangs de datum waarop u RMD's moet nemen, heeft verschoven, moet iedereen die op of vóór 1 juli 1949 is geboren, toch beginnen met het nemen van hun RMD op 70,5-jarige leeftijd. Op welke datum uw RMD ook ingaat, u moet elk jaar een bepaald bedrag opnemen op basis van uw geschatte levensduur, zoals berekend in IRS-tabellen.
Het maakt niet uit of je het geld nodig hebt of niet. U moet elk jaar een bepaald bedrag van uw traditionele pensioenrekening opnemen en de belastingen betalen die u over dat saldo verschuldigd bent.
Vanwege de Coronavirus-pandemie heeft het Congres echter de CARES-wet goedgekeurd, waardoor u dit jaar geen RMD hoeft te nemen.
Laten we zeggen dat u een traditioneel IRA-saldo van $ 664.466,30 heeft, dat u hebt overgenomen van het 401 (k) -plan van uw werkgever. Wanneer u 72 wordt, moet u $ 25.955,71 opnemen. Als u zich in de belastingschijf van 24% bevindt, betekent dit een geschatte federale belastingaanslag van $ 6.229,37, waardoor de waarde van uw uitkering daalt tot $ 19.726,34. Au!
Misschien zal uw RMD uw inkomen naar de volgende hoogste schijf van 32% duwen, wat u een nog grotere belastingaanslag van $ 8.305,83 zou opleveren.
Dit is waar de waarde van een Roth-conversie binnenkomt. Een Roth-conversie houdt in dat u een deel of al uw traditionele IRA-fondsen naar een Roth verplaatst door nu de belastingen te betalen. Het resultaat? Een verlaging van uw aanslagbiljet.
Gekwalificeerde opnames van een Roth IRA zijn, in tegenstelling tot traditionele IRA's, belastingvrij voor federale inkomsten en belastingvrij voor de staat. Dit komt omdat de bijdragen aan een Roth IRA worden belast in het jaar waarin u ze hebt gedaan in plaats van wanneer u de uitbetaling doet. Zolang u ouder bent dan 59 ½ en al vijf jaar een Roth-account open heeft, hoeft u geen belasting te betalen over de uitkeringen. Het hebben van een Roth IRA is daarom een manier om uzelf te verzekeren tegen belastingverhogingen die in de toekomst kunnen worden doorgevoerd - en het kan een tijdje duren voordat een ander algemeen belastingverlagingsbeleid in 2017 in de wet wordt omgezet.
De periode tussen het moment waarop u met pensioen gaat en het moment waarop u RMD's neemt, vertegenwoordigt een gouden kans om deel te nemen aan Roth-conversies, omdat uw belastbaar inkomen dan tijdelijk laag is. Het dieptepunt is tijdelijk omdat je geen inkomen meer hebt uit je werk en je nog geen RMD's hebt hoeven nemen.
Als u bijvoorbeeld op 65-jarige leeftijd met pensioen gaat, heeft u zeven jaar de tijd om uw traditionele IRA, of een deel ervan, om te zetten in een Roth. Over een bepaalde periode converteren is logisch, omdat u als onderdeel van het conversieproces belasting moet betalen over uw traditionele IRA.
Terug naar het voorbeeld van een IRA van $664.466,30. Laten we zeggen dat u en uw adviseur besluiten dat u het zich kunt veroorloven om belasting te betalen over $ 30.000 aan Roth-conversie per jaar. Dat vertaalt zich in het omzetten van een totaal van $ 210.000 gedurende de zeven jaar tussen uw pensionering en het moment waarop u RMD's moet gaan gebruiken. Als u zich in de belastingschijf van 12% bevindt, zou de geschatte federale belasting $ 3.600 per jaar zijn.
Dat bedrag is beheersbaar en zorgt ervoor dat u lagere belastingaanslagen krijgt wanneer u met pensioen gaat, omdat u na de conversies slechts $ 454.466,30 overhoudt in uw traditionele IRA. Dat verlaagt het bedrag van uw RMD's en geeft u ook een pool van belastingvrij geld dat u kunt gebruiken. In tegenstelling tot de RMD van $ 25.955,71, is de RMD na conversie aanzienlijk lager, namelijk $ 17.752,59. Dat is een verschil van $ 8.203,12 per jaar, wat zorgt voor een lagere belastingaanslag en u misschien zelfs in een lagere belastingschijf houdt.
De belastingtarieven zijn historisch laag omdat de gevierde Tax Cut and Jobs Act (TCJA, of "Trump tax cut") van 2017 de effectieve marginale belastingtarieven drastisch veranderde, waardoor zeer lage tarieven werden gecreëerd voor veel meer welvarende senioren en Amerikanen van middelbare leeftijd. Dit betekent dat nu converteren betekent dat u minder belasting hoeft te betalen over uw conversie en dat u later met pensioen kunt profiteren van de voordelen.
De huidige omgeving is nog gunstiger voor een ombouw, gezien de CARES-wet, waardoor u uw RMD voor dit jaar kunt overslaan. Het feit dat u geen RMD hoeft te nemen, zal uw belastingaanslag verlagen. Omdat de waarderingen van aandelen lager zijn als gevolg van de daling van de economische activiteit, is uw belastingaanslag voor conversie bovendien waarschijnlijk ook lager.
In feite is er momenteel een verkoop op Roth IRA-conversies vanwege de combinatie van deze twee factoren.
Tenzij de Trump-belastingverlagingen door het Congres worden verlengd, zullen de hierboven beschreven individuele belastingbepalingen eind 2025 vervallen. Dit creëert een unieke kans in 2020 en de volgende jaren om de pensioenplanning te veranderen om er zoveel mogelijk uit te persen de huidige wet.
Het is belangrijk om uw opties te overwegen als u een aanzienlijk bedrag aan vermogen heeft dat vastzit op rekeningen met uitgestelde belasting. Het is absoluut noodzakelijk om uw situatie te bekijken en te beslissen hoeveel u wilt converteren en wanneer u ermee wilt beginnen.
Als je de belasting over een conversie niet wilt betalen en je hebt nog wat tijd voordat je met pensioen gaat, dan kun je een poging doen om binnen een Roth te sparen en vooraf belasting te betalen. Er zijn enkele inkomensbeperkingen voor het bijdragen aan een Roth, maar als u in aanmerking komt, kunt u tot $ 6.000 bijdragen als u jonger bent dan 50 en $ 7.000 per jaar als u 50 jaar of ouder bent. Door de waarde van een Roth in de loop van de tijd op te bouwen, kunt u uw belastingverplichtingen bij pensionering verminderen.
Hoewel velen een gezondheidsspaarrekening gebruiken om de huidige zorgkosten te dekken, is er nog een andere manier om een HSA te gebruiken:om te sparen voor ziektekosten bij pensionering. Zolang u bent ingeschreven voor een hoogaftrekbaar gezondheidsplan, kunt u bijdragen aan een HSA en dat geld investeren voor uw pensioen. (Zie Limieten voor gezondheidsspaarrekeningen voor 2020.) Gezondheidsspaarrekeningen zijn driemaal fiscaal aftrekbaar zolang ze worden gebruikt in verband met kosten voor gezondheidszorg:
De nieuwe regels die zijn uitgevaardigd door de TCJA en de SECURE Act kunnen een hoofdpijn lijken in het wachten voor vermogende particulieren, overal van degenen die al met pensioen zijn tot degenen die niet eens echt zijn begonnen met het plannen van hun pensioen.
Gelukkig kan proactieve en strategische belastingplanning vermogende particulieren helpen deze overgang te maken en de andere kant uit te komen met veel gunstigere resultaten dan wat mogelijk was onder de oude wet. Dit is het moment om u, uw gezin, pensioen-, belasting- en estate planners en uw advocaat te betrekken bij een plan voor wat dit voor uzelf en voor toekomstige generaties kan betekenen.
Beleggingsadviesdiensten aangeboden door naar behoren geregistreerde personen via ChangePath, LLC, een geregistreerde beleggingsadviseur. ChangePath, LLC en BAM Advisory Group zijn niet-gelieerde entiteiten.
Amy Buttell heeft bijgedragen aan dit rapport.
Belastingwetten voor militaire pensioenen van Georgië
1 belastingverschuiving die de meeste mensen missen in hun pensioen
Belastingdiversificatie:een onaangeboorde bron voor rijkdom gedurende uw leven
Belastingregels voor 10 verschillende pensioenrekeningen en investeringen
Strategiseer nu om een vervelende belastingverrassing bij pensionering te voorkomen
3 fouten in de pensioenbelasting die u zich niet kunt veroorloven
Moet u uw belastingen uitstellen tot uw pensioen?