Veel te vaak, als ik de vertrouwensdocumenten en financiële overzichten van potentiële klanten bekijk, merk ik dat hun rekeningen niet de titel hebben gekregen in de naam van het vertrouwen dat ze hebben gecreëerd.

Geloofden ze ten onrechte dat hun activa dienovereenkomstig zouden worden verdeeld door simpelweg een trust te hebben? Zou het kunnen dat hun advocaat voor estate planning hen nooit heeft geïnformeerd dat ze de trust moesten financieren? Of is het dat ze die instructies hebben gekregen, maar er nooit aan toe zijn gekomen?

In mijn ervaring zijn alle drie mogelijkheden die kunnen bijdragen aan een kostbare, maar vermijdbare fout.

Het creëren van een vertrouwensrelatie is slechts de eerste stap in het proces; het moet ook gefinancierd worden. Een levende trust financieren is eigendom overdragen aan de trust - ofwel door de trust eigendom te geven of, in sommige gevallen, door de trust als begunstigde aan te wijzen.

Dus, wat kunt u doen als u een trust heeft en niet zeker weet of deze is gefinancierd? Hier volgen enkele stappen:

1. Controleer alle akten van uw onroerend goed.

Als u een hoofdverblijfplaats, vakantiehuis, timeshare en/of huurwoning heeft, wilt u er zeker van zijn dat deze activa op naam van uw trust staan. In veel gevallen zal het estate planningsbureau dat uw trust heeft opgesteld de overdracht voor u verzorgen. Toch is het belangrijk om er zeker van te zijn dat alles in orde is.

Als u bijvoorbeeld op een bepaald moment uw huis heeft geherfinancierd, heeft uw geldschieter u mogelijk gevraagd om de naam van de trust te verwijderen voor financieringsdoeleinden. En als dit gebeurt, vergeet de huiseigenaar maar al te vaak om de akte terug te veranderen in de naam van de trust. In sommige gevallen heeft het estate planningsbureau de registratie van de akte niet afgehandeld of is er een fout opgetreden bij de verwerking. Al uw akten moeten worden gecontroleerd om te bevestigen dat ze in de naam van uw trust staan.

2. Bekijk uw financiële overzichten.

Verzamel alle bank- en investerings-/makelaarsverklaringen die geen deel uitmaken van een IRA of pensioenplan en bevestig dat op elk van deze rekeningen uw vertrouwen als de eigenaar wordt vermeld. Over het algemeen kunt u dit bevestigen door de instelling te bellen of door de titels op uw afschriften te bekijken. Als u naar uw verklaring kijkt en merkt dat er geen verwijzing naar de trust is, is het waarschijnlijk dat deze niet nauwkeurig is vastgelegd.

3. Bekijk uw lijfrente- en levensverzekeringen.

Controleer de partijen bij deze contracten:de verzekerde / lijfrentetrekker, eigenaar en primaire en voorwaardelijke begunstigden. In dit soort polissen kunt u rechtstreeks bij het bedrijf een primaire en voorwaardelijke begunstigde aanwijzen. In de meeste gevallen moedig ik klanten aan om het vertrouwen als primaire of voorwaardelijke begunstigde op hun levensverzekeringspolissen te vermelden. (Soms is het zinvol om een ​​echtgeno(o)t(e) als de primaire begunstigde te vermelden en de trust als de voorwaardelijke begunstigde om het geld efficiënter te verdelen onder een langstlevende echtgenoot.)

De regels rond lijfrente-gerechtigden zijn een paar jaar geleden veranderd, dus op dit specifieke gebied raad ik aan om een ​​financiële of fiscale professional te raadplegen die ervaring heeft in deze omgeving. Ga er niet vanuit dat het benoemen van de trust als primaire begunstigde uw nalatenschapsplanning zal bereiken en doelstellingen voor belastingplanning.

4. Bespreek IRA's en andere pensioenregelingen afzonderlijk.

IRA's en  pensioenregelingen moeten op een op zichzelf staande basis worden behandeld bij het bepalen of een trust moet worden vermeld als primaire of voorwaardelijke begunstigde. Het vermelden van een trust als begunstigde versnelt in veel gevallen de inkomstenbelasting die verschuldigd is op de geërfde IRA of het pensioenplan. Als de trust als begunstigde wordt vermeld, kan dit ook de flexibiliteit beperken in de manier waarop uitkeringen worden gedaan aan de begunstigden van de trust, in plaats van diezelfde personen rechtstreeks als begunstigden te noemen. De belangrijkste reden om een ​​trust als begunstigde van een IRA of pensioenplan op te nemen, is om dat actief te beschermen tegen schuldeisers, een verkwister of misschien vanwege een begunstigde met speciale behoeften. Dit is waar het werken met een ervaren specialist u kan behoeden voor het maken van een dure fout.

Bevestigen dat uw vermogen in uw vertrouwen is, kost weinig tijd en geen geld. Ga er niet vanuit dat uw estate planning advocaat voor dit probleem heeft gezorgd. In de meeste gevallen zal het bedrijf dat uw vertrouwensdocument heeft opgesteld, alleen van eigenaar veranderen op onroerend goed dat zich bevindt in de staat waarin zijn advocaten een vergunning hebben om de wet uit te oefenen. Een bedrijf zal vaak instructiebrieven opstellen als onderdeel van hun diensten, maar dat betekent niet dat het ook daadwerkelijk de financiering van uw vertrouwen zal afhandelen.

Als u een trust heeft en geen financieringscontrole hebt uitgevoerd, brengt u uw gezin mogelijk in gevaar om naar de rechtbank te gaan. Vertragingen kunnen optreden bij uw overlijden of arbeidsongeschiktheid als de activa niet in de trust zijn. Onthoud dat activa niet alleen automatisch naar een trust gaan - ze moeten daar ook worden geplaatst.

Kim Franke-Folstad heeft bijgedragen aan dit artikel.