Een nieuwe federale wet maakt het voor miljoenen Amerikanen gemakkelijker om voor hun pensioen te sparen.

Maar verborgen in de wetgeving zit een bom die de weloverwogen plannen van gepensioneerden die een erfenis willen achterlaten voor kinderen of andere dierbaren zou kunnen ontploffen.

Zoals we hebben gemeld, zal de Setting Every Community Up for Retirement Enhancement (SECURE) Act meer mensen helpen voor een langere periode dan ooit tevoren te sparen voor hun pensioen.

De SECURE Act omvat echter een donkere wolk – de eliminatie van de zogenaamde “stretch IRA” – die “financiële planners en belastingprofessionals heeft doen klauteren”, aldus een rapport van Morningstar, een wereldwijde financiële dienstverlener.

Voorheen konden gepensioneerden met grote nesteieren een IRA of een andere pensioenrekening doorgeven aan kinderen of anderen die veilig waren in de wetenschap dat deze erfgenamen in de loop van hun leven langzaam geld van de rekeningen konden opnemen.

Het geleidelijk opnemen van geld van dergelijke rekeningen in de loop van tientallen jaren bood erfgenamen een potentieel levensveranderend financieel voordeel:de mogelijkheid om het geld jarenlang, mogelijk zelfs tientallen jaren, op een fiscaal beschermde rekening te laten staan.

Om het voordeel van deze strategie te illustreren, stelt Leon LaBrecque – chief growth officer van Sequoia Financial Group – zich in een Forbes-stuk voor dat een rijke grootvader een IRA van $ 1 miljoen nalaat aan zijn 25-jarige kleindochter.

Volgens de oude regels kon de kleindochter de uitkeringen spreiden over de rest van een verwachte levensduur van 57,2 jaar. Haar eerstejaarsuitkering zou $ 17.482 zijn (een bedrag dat wordt berekend op basis van het rekeningsaldo en haar levensverwachting).

Afhankelijk van het inkomen van de kleindochter op het moment van die eerste opname, zou ze tussen $ 548 en $ 6.468 aan belastingen op dat geld verschuldigd zijn.

Ondertussen zou de rest van haar geld op een fiscaal beschermde rekening mogen groeien.

Bij een relatief bescheiden groei van 7% zou de gelukkige kleindochter na tien jaar ongeveer $ 1,75 miljoen hebben. En dat geld - minus jaarlijkse opnames - zou de komende decennia blijven toenemen.

De SECURE Act laat de justrein ontsporen

Maar dat is allemaal veranderd. De SECURE Act maakte in feite een einde aan de lange IRA. In plaats daarvan zullen de meeste begunstigden - met enkele belangrijke uitzonderingen - binnen een periode van 10 jaar elk laatste dubbeltje van hun IRA-erfenis moeten opnemen.

LaBrecque zegt dat de impact seismisch kan zijn. Die voormalige gelukkige kleindochter zal haar nu veel sneller $ 1 miljoen moeten opnemen, wat haar inkomen zal verhogen, waardoor ze in een hogere belastingschijf komt en haar belastingtarief verhoogt.

LaBrecque schat dat die gedwongen opnames de totale belastingaanslag van de hypothetische kleindochter op haar erfenis $ 300.000 tot $ 400.000 hoger zullen brengen dan onder de oude regels zou zijn geweest.

En het verzamelen van zulke enorme hoeveelheden belastingdollars is waarschijnlijk de reden waarom het Congres de 'stretch IRA' beëindigde. Schattingen suggereren dat de regering dankzij de verandering over een decennium ongeveer $ 15 miljard zal binnenhalen.

Morningstar merkt op dat de nieuwe wet andere negatieve gevolgen kan hebben, zoals het dwingen van oudere erfgenamen die plotseling in een hogere belastingschijf terechtkomen om belasting te betalen over socialezekerheidsuitkeringen, of het verkleinen van de kans dat sommige erfgenamen in aanmerking komen voor studiehulpprogramma's wanneer hun kinderen ga naar school.

Het is belangrijk op te merken dat de nieuwe wet enkele uitzonderingen maakt waardoor de "stretch IRA" voor sommige mensen kan voortleven.

Om te beginnen is de wet alleen van toepassing op sterfgevallen na 31 december 2019. Als je hebt genoten van de voordelen van de IRA die je hebt geërfd van iemand die eerder is overleden, kun je van die voordelen blijven genieten.

IRA-analist Sarah Brenner wijst ook op enkele andere belangrijke uitzonderingen op de nieuwe regel. Op de website van Ed Slott and Co. schrijft ze:

"Er zijn vijf klassen van 'in aanmerking komende aangewezen begunstigden' die zijn vrijgesteld van de regel van 10 jaar na overlijden en die RMD's nog steeds kunnen uitstrekken over de levensverwachting. Deze omvatten overlevende echtgenoten, minderjarige kinderen (maar geen kleinkinderen), gehandicapte personen, chronisch zieken en begunstigden die niet meer dan tien jaar jonger zijn dan de IRA-eigenaar.”

Wat u nu kunt doen

De plotselinge eliminatie van de stretch IRA betekent dat gepensioneerden mogelijk hun nalatenschapsplannen moeten heroverwegen.

Gepensioneerden zouden op zijn minst de begunstigden op hun pensioenrekeningen moeten bekijken en misschien ook met die dierbaren moeten bespreken wat het einde van de "stretch IRA" betekent voor hun erfenis.

LaBrecque wijst erop dat de nieuwe wet van toepassing is op alle gekwalificeerde pensioenregelingen, waaronder 401 (k) -rekeningen. De verandering zal dus een brede impact hebben.

Zowel LaBrecque als Slott zeggen dat het einde van de lange IRA de aantrekkelijkheid van Roth IRA's in estate planning vergroot, aangezien geld op Roth-rekeningen belastingvrij groeit en belastingvrij kan worden opgenomen. Zoals Slott tegen Morningstar zegt:

“De wet zegt gewoon dat je het geld na 10 jaar moet opnemen. Uw erfgenamen kunnen de Roth gewoon 10 jaar met rust laten en de activa belastingvrij laten groeien - en dan een forfaitair bedrag nemen. Al die groei is belastingvrij en komt ook belastingvrij uit.”

Estate-planning beslissingen moeten worden afgestemd op de persoon die ze maakt. Het is dus het beste om met een gekwalificeerde financieel adviseur om de tafel te gaan zitten en uw opties te bespreken voordat u uw strategie voor vermogensplanning onder de loep neemt.

Maar misschien is de belangrijkste les van het einde van de stretch IRA de tijdloze waarheid die het versterkt:blijf alert en blijf flexibel bij het plannen van uw financiën, want niets duurt voor altijd.