De centrale bank van de VS – ook wel bekend als de Federal Reserve – is door het Congres belast met het handhaven van de economische en financiële stabiliteit. Het probeert voornamelijk de economie overeind te houden door de kosten van het lenen van geld te verhogen of te verlagen, en zijn acties hebben veel invloed op uw portemonnee.

Ambtenaren van het Federal Open Market Committee (FOMC) dat de rente vaststelt, komen doorgaans acht keer per jaar bijeen. De Fed kijkt naar een breed scala aan economische indicatoren, maar besteedt vooral aandacht aan werkgelegenheids- en inflatiegegevens. De laatste tweedaagse vergadering van de Fed vond plaats van 28-29 april.

Waarom verhoogt of verlaagt de Fed de rente?

De logica gaat als volgt:wanneer de economie vertraagt ​​- of zelfs maar lijkt alsof het zou kunnen - kan de Fed ervoor kiezen de rentetarieven te verlagen. Deze actie stimuleert bedrijven om te investeren en meer aan te nemen, en het moedigt consumenten aan om vrijer te besteden, waardoor de groei wordt gestimuleerd.

Integendeel, als het lijkt alsof de economie te snel groeit, kan de Fed besluiten de rente te verhogen, waardoor werkgevers en consumenten op de rem gaan staan ​​bij hun financiële beslissingen.

"Als de Fed de kosten van geld verhoogt of verlaagt, heeft dat gevolgen voor de rentetarieven over de hele linie", zegt Greg McBride, CFA, hoofd financieel analist van Bankrate. "Op de een of andere manier zal het gevolgen hebben voor spaarders en leners."

Zelfs als je de Fed maar mondjesmaat hebt gevolgd, heb je waarschijnlijk gemerkt dat het de afgelopen maanden hobbelig was.

Ambtenaren verlaagden de rente in 2019 drie keer, maanden nadat ze aan investeerders hadden gesignaleerd dat ze van plan waren nog minstens twee keer te verhogen. De Fed heeft in maart twee noodrenteverlagingen doorgevoerd, waarbij de rente werd verlaagd tot een streefbereik van 0% tot 0,25% om de economie te helpen de gevolgen van de coronaviruspandemie op te vangen.

Hier zijn vijf manieren waarop u kunt verwachten dat de Fed uw portemonnee beïnvloedt.

1. De Fed beïnvloedt de creditcardtarieven

De meeste creditcards hebben variabele rentetarieven en zijn gekoppeld aan de prime rate, of het tarief dat banken in rekening brengen aan hun favoriete klanten met een goede kredietwaardigheid. Maar de prime rate is gebaseerd op het belangrijkste beleidsinstrument van de Fed:de federal funds rate.

Met andere woorden, wanneer de Fed haar benchmarkrente verlaagt of verhoogt, daalt of stijgt de prime rate doorgaans mee.

"Wat de Federal Reserve doet, is normaal gesproken van invloed op de kortetermijnrente, dus dat heeft invloed op de tarieven die mensen met creditcards betalen", zegt Gus Faucher, hoofdeconoom bij PNC Financial Services Group.

In de aanloop naar de renteverlaging in juli was de prime rate 5,5%, 3 procentpunten hoger dan de bovenkant van het doelbereik van de fed funds rate tussen 2,25% en 2,5%. Het blijft doorgaans op dat niveau, zelfs als de Fed de rente verlaagt.

In december, nadat de drie verlagingen van de Fed al waren doorgevoerd, was de prime rate met 75 basispunten gedaald. Dat is hoeveel de Fed de tarieven in totaal heeft verlaagd. De prime rate staat nu op 3,25% nadat de Fed de rente tot bijna nul heeft verlaagd.

Maar kredietkaartleners zullen het moeilijk hebben om een ​​​​rente te vinden die eigenlijk zo laag is. In werkelijkheid zijn creditcardtarieven veel hoger omdat bedrijven de prime rate rekenen plus een andere marge die ze zelf bepalen.

Toch is de gemiddelde APR op variabele creditcards gedaald. Per 22 april was de gemiddelde creditcard APR 16,46%, volgens Bankrate-gegevens. Dat is het laagste punt sinds mei 2017.

2. De Fed beïnvloedt de spaar- en CD-rentes

Als u een spaarder bent, zult u waarschijnlijk de tegenovergestelde reactie hebben van een creditcardlener. Spaarders profiteren van renteverhogingen en krijgen een klap wanneer de Fed besluit ze te verlagen.

Dat komt omdat banken er doorgaans voor kiezen om de jaarlijkse rentepercentages (APY's) die ze aanbieden op hun consumentenproducten, zoals spaarrekeningen, te verlagen wanneer de Fed de rente verlaagt.

Rendementen op depositocertificaten (CD's) dalen over het algemeen wanneer de Fed ook de rente verlaagt, maar ook bredere macro-economische omstandigheden zijn van invloed, zoals het rendement op 10-jarige staatsobligaties.

Sinds de twee noodverlagingen van de Fed zijn de rendementen gedaald bij instellingen met een hoog rendement. U kunt echter nog steeds cd's en spaarrekeningen vinden die rendementen bieden die ver boven het nationale gemiddelde liggen.

Met cd's moeten individuen zich concentreren op het voor inflatie gecorrigeerde rendement, zegt Casey Mervine, vice-president en senior financieel adviseur bij Charles Schwab.

Zo waren de opbrengsten op cd's eind jaren zeventig in de dubbele cijfers; inflatie was echter ook goed. Dat betekent dat de werkelijke inkomsten van consumenten veel lager waren, als gevolg van de erosie van hun koopkracht.

Als u zich zorgen maakt over een renteverlaging door de Fed die uw rendement beïnvloedt, overweeg dan om nu een cd op te sluiten.

3. De invloed van de Fed op de hypotheekrente is ingewikkeld

Hypotheekrentes zijn niet gebonden aan de rentebesluiten van de Fed. De rentetarieven op woningkredieten zijn nauwer verbonden met het rendement op 10-jarige staatsobligaties, dat als maatstaf dient voor de 30-jarige vaste hypotheekrente.

Dat blijkt als je in het verleden kijkt. Elke keer dat de Fed de tarieven heeft aangepast, reageerden de hypotheekrentes niet altijd parallel. Zo verhoogde de Fed in 2018 de rente vier keer, maar bleef de hypotheekrente eind december dalen.

Maar hoewel de Fed weinig directe controle heeft over de hypotheekrente, worden beide uiteindelijk beïnvloed door vergelijkbare marktkrachten, zegt McBride.

"Hoewel ze niet direct verband houden met een verlaging van de Fed, zijn de twee een soort weerspiegeling van dezelfde zorg:de verwachting dat de economie zal vertragen", zegt McBride.

De hypotheekrente schommelt rond het laagste niveau ooit, omdat de economie de impact van de coronaviruspandemie voelt. Het is zeer waarschijnlijk dat u zult zien dat die langetermijnrente laag blijft en mogelijk een beetje lager gaat samen met de kortetermijnleningkosten.

Dat betekent dat herfinanciering een slimme optie kan zijn voor uw portemonnee. Een verlaging van zelfs maar een kwart procentpunt kan mogelijk een paar honderd dollar besparen op uw maandelijkse betalingen.

“Hypotheekschulden zijn meestal niet duur; het is gewoon een hoge rente vanwege de waarde van de hypotheek zelf", zegt Miller, "daarom kunnen kleine veranderingen in tarieven een groot verschil maken."

4. De Fed heeft invloed op HELOC's

Als u een hypotheek heeft met een variabele rente of een kredietlijn voor eigen vermogen - ook bekend als een HELOC - voelt u meer invloed van de Fed. De rentetarieven op HELOC's zijn vaak gekoppeld aan de prime rate, wat betekent dat die tarieven zullen dalen als de Fed inderdaad de leenkosten verlaagt.

De gemiddelde HELOC-tarieven zijn sinds het begin van het jaar sterk gedaald. Vanaf 22 april is het gemiddelde tarief op een HELOC van $ 30.000 5,37%, volgens gegevens van Bankrate. Begin 2020 was het gemiddelde tarief 6,15%.

5. De Fed verhoogt de tarieven voor autoleningen

Als u overweegt een auto te kopen, ziet u misschien wat verlichting op uw autolening. Hoewel de Fed Funds-rente een kortetermijnrente is, zijn autoleningen nog steeds vaak gekoppeld aan de primaire rente.

Het gemiddelde tarief voor een nieuwe autolening met een looptijd van vijf jaar is 4,37% op 22 april, een daling van 4,6% in het begin van het jaar, volgens gegevens van Bankrate.

Kortom

Als de Fed de rente verlaagt, kun je dat gemakkelijk zien als een ontmoedigende besparing, zegt McBride:

“Het verlaagt de prijs van geld. Het stimuleert lenen en ontmoedigt sparen. In wezen haalt het geld van bankrekeningen en in de economie.”

Aan de andere kant ontmoedigt een renteverhoging door de Fed om te lenen, aangezien de kosten van geld nu duurder zijn.

Maar dat betekent niet dat het een slecht moment is om te sparen. Het bouwen van een noodspaarkussen, en sparen in het algemeen, is een verstandige financiële stap.

"Goede spaargewoonten zijn belangrijk, onafhankelijk van de renteomgeving", zegt Miller. "Uw transmissie in uw auto, als deze kapot gaat, merkt hij niet of de tarieven laag zijn."

Blijf alle rentebewegingen van de Fed voor door de APY van uw bank in de gaten te houden. Door regelmatig uw bankafschrift te controleren, kunt u ook bepalen of u een tarief verdient dat concurrerend is met andere opties op de markt.

Wanneer de tijd rijp is voor de Fed om de rente te verhogen, kan het vervroegd aflossen van dure schulden zorgen voor wat ademruimte in uw budget voordat een renteverhoging door de Fed plaatsvindt. Gebruik de tools van Bankrate om de beste autolening of hypotheek voor u te vinden.