Veel huiseigenaren hebben niet veel extra geld gespaard, maar ze hebben wel veel overwaarde. Het eigen vermogen is het verschil tussen de huidige getaxeerde waarde van uw huis en uw hypotheeksaldo. Als uw huis wordt getaxeerd op $ 400.000 en u bent $ 200.000 schuldig, dan is uw eigen vermogen 50 procent.
Dus voor huiseigenaren die contant geld nodig hebben, kan een lening met eigen vermogen een slimme keuze zijn. Het is over het algemeen sneller, gemakkelijker en goedkoper dan een uitbetalingsherfinanciering, en het herstart de klok niet bij het afbetalen van uw huis.
Het heeft ook deze voor- en nadelen:
Pluspunten
● Lagere, vaste rentetarieven.
● Lagere maandelijkse betalingen.
● Opbrengst die voor elk doel kan worden gebruikt.
Nadelen
● Uw huis stelt de lening veilig, dus uw huis loopt risico.
● Je moet een forfaitair bedrag lenen.
● U kunt geen lening met eigen vermogen krijgen met te veel schulden of een slecht krediet.
Hier zijn enkele van de belangrijkste voor- en nadelen van hypotheken in meer detail.
Pro #1:Home equity-leningen hebben lage, vaste rentetarieven.
Vergeleken met andere vormen van lenen hebben home equity-leningen meestal relatief lage rentetarieven, ongeacht wat er in de bredere economie gebeurt. "Een lening met eigen vermogen kan groter en goedkoper zijn dan andere soorten financiering", zegt Andrina Valdes, COO van Cornerstone Home Lending. "Het komt meestal met een lagere rente dan u krijgt bij het afsluiten van een persoonlijke lening of een kredietlijn."
Financiële instellingen brengen consumenten niet zoveel in rekening om geld te lenen als onderpand de lening veilig stelt. En omdat uw huis zo'n waardevol bezit is, kunt u misschien behoorlijk wat lenen, afhankelijk van hoeveel eigen vermogen u heeft.
De geldschieter wil doorgaans dat u na de lening 10 tot 30 procent van uw eigen vermogen behoudt. Een andere manier om hiernaar te kijken, is dat u niet meer dan 70 tot 90 procent van de waarde van uw huis kunt lenen met uw eerste hypotheek en hypotheeklening samen.
Stel dat u $ 30.000 wilt lenen en uw geldschieter vereist dat u 20 procent van uw eigen vermogen behoudt. Als uw eerste hypotheeksaldo $ 250.000 is, moet uw huis minimaal $ 350.000 waard zijn. Uw eerste hypotheek in combinatie met uw lening met eigen vermogen zal in totaal $ 280.000 bedragen, of 80 procent van $ 350.000.
Hypotheekleningen hebben doorgaans een vaste rentevoet, waardoor leners voorspelbare maandelijkse betalingen krijgen. Ter vergelijking:kredietlijnen voor eigen vermogen hebben vaak een variabele rente. De variabele rente kan in het begin lager zijn, maar op de lange termijn zijn uw maandlasten en uw totale leenkosten onvoorspelbaar. Ze zouden aanzienlijk kunnen stijgen onder economische omstandigheden die de rente opdrijven.
Home equity-leningen hebben vaak afsluitingskosten en taxatiekosten, die u mogelijk in uw lening kunt opnemen. Wanneer u aanbiedingen van verschillende kredietverstrekkers overweegt, moet u ervoor zorgen dat u de totale kosten van elke lening vergelijkt door naar het jaarlijkse percentage te kijken. APR omvat zowel de rentevoet van de lening als de vergoedingen. Sommige kredietverstrekkers bieden hypotheken aan zonder sluitingskosten of vergoedingen, terwijl ze toch concurrerende rentetarieven bieden.
Pro #2:Hypotheekleningen hebben lage, voorspelbare maandelijkse betalingen.
Uw credit score, andere schulden en het bedrag van uw eigen vermogen zullen uw rentepercentage bepalen. Relatief lage rentetarieven plus aflossingstermijnen van 10 tot 30 jaar kunnen betaalbare maandelijkse betalingen betekenen.
Dat gezegd hebbende, hoe meer jaren u nodig heeft om uw lening terug te betalen, hoe meer rente u betaalt. Bekijk deze voorbeelden: 1
10-jarige woninghypotheek
30-jarige woninghypotheek
Zoals u kunt zien, hoe langer de looptijd van de lening, hoe groter de rente die in de loop van de tijd wordt betaald. Toch is de mogelijkheid om een voorspelbaar betalingsschema in te stellen een van de voordelen van een lening met eigen vermogen die veel huiseigenaren gunstig vinden.
Pro 3:De opbrengst van een woninghypotheek kan voor elk doel worden gebruikt.
Sinds de Tax Cuts and Jobs Act van 2017 is de hypotheekrenteaftrek alleen fiscaal aftrekbaar wanneer u de lening gebruikt om uw hoofd- of tweede woning aanzienlijk te verbeteren. Bovendien is rente op hypotheken uit alle bronnen niet aftrekbaar voor zover deze $ 750.000 overschrijdt ($ 375.000 voor gehuwde paren die afzonderlijk indienen).
De rente die u betaalt op een lening met eigen vermogen voor collegegeld, medische kosten, schuldconsolidatie of een ander doel is niet aftrekbaar zoals in het verleden. Maar als u een deel van de lening niet-aftrekbaar gebruikt en een deel van de lening voor verbouwingen aan uw woning, dan kunt u de rente die is toe te rekenen aan het deel van de lening dat u aan uw woning hebt besteed, wel aftrekken.
Hoewel de rente mogelijk niet aftrekbaar is als u uw lening niet gebruikt voor verbeteringen aan het huis, stopten veel belastingbetalers toch met het specificeren van hun hypotheekrente nadat de Tax Cuts and Jobs Act de standaardaftrek voor inkomstenbelasting verdubbelde. Dus als u leningen met eigen vermogen wilt gebruiken om schulden met een hoge rente af te betalen of een nieuwe carrière te beginnen, kan het zinvol zijn om u te concentreren op de lage kosten om het geld te lenen, niet op de belastingaftrek die u misschien mist.
Nu kent u enkele van de grootste voordelen van leningen met eigen vermogen. En deze voordelen van een lening met eigen vermogen kunnen heel handig zijn voor een huiseigenaar. Geen enkele lening is echter zonder nadelen. Overweeg deze mogelijke voor- en nadelen van een lening met eigen vermogen voordat u leent.
Minpunt #1:Uw huis stelt de lening veilig, dus uw huis loopt risico.
Afscherming is mogelijk als u uw betalingen niet kunt doen. U wilt zorgvuldig een leenbedrag, looptijd en rentepercentage kiezen waarmee u de lening in goede en slechte tijden comfortabel kunt terugbetalen.
Maar hoewel uw huis de lening zeker stelt, willen geldschieters meestal niet afschermen. Afscherming is duur en garandeert niet dat de geldschieter zal terugkrijgen wat u verschuldigd bent, vooral als u meer hypotheekschulden heeft dan uw huis waard is. Dit kan gebeuren wanneer huizen in waarde dalen in een dalende markt.
Wanneer kredietnemers betalingsproblemen hebben, zijn sommige kredietverstrekkers bereid om met hen samen te werken om een lening met eigen vermogen te wijzigen of te herstructureren. Maar u moet er niet op rekenen en u moet het worstcasescenario kennen.
Mis #2:je moet een forfaitair bedrag lenen.
Met een kredietlijn voor eigen vermogen kunt u kleinere bedragen lenen als u ze nodig heeft en alleen rente betalen over het geld dat u echt moet lenen. Bij een lening met eigen vermogen moet u een forfaitair bedrag kiezen om alles in één keer te lenen en rente betalen over het volledige bedrag.
Dit aspect van hypotheken is niet altijd een nadeel. Stel dat u een huiseigenaar bent die een aanbouw aan uw huis bouwt of uw keuken verbouwt. U weet vanaf het begin wat uw aannemer in rekening gaat brengen en u kunt zelfs een buffer toevoegen voor mogelijke overschrijdingen. Als u niet alles uitgeeft, kunt u het geld voor iets anders gebruiken of eerder terugbetalen. Maar je moet nog steeds voorzichtig lenen.
'Je zou te veel kunnen opnemen,' zei Valdes. "Met een groter geleend bedrag, zou u uiteindelijk meer kunnen uitgeven aan reparaties of verbeteringen aan uw huis dan de bedoeling was."
Als u nu iets financiert waarvan de kosten minder duidelijk zijn, kan het een uitdaging zijn om één keer te beslissen hoeveel u wilt lenen. Als u bijvoorbeeld meer contant geld bij de hand wilt hebben voor een financiële tegenvaller op korte termijn, hoeveel moet u dan lenen? Welk bedrag is voldoende? Te veel? Welke maandelijkse betaling zou u zich kunnen veroorloven met een verminderd inkomen? En moet u meer geld opzij zetten in een noodfonds?
Een kredietlijn voor eigen vermogen lijkt hier misschien een betere optie dan een lening met eigen vermogen, maar kredietlijnen kunnen worden ingetrokken, zoals veel huiseigenaren tijdens de Grote Recessie op de harde manier hebben geleerd. Een lening met eigen vermogen geeft u een veiligere leenoptie als u bereid bent ervoor te betalen.
Nadeel #3:u kunt geen lening voor eigen vermogen krijgen met te veel schulden of een slecht krediet.
Het ding over lenen tegen uw huis is dat het niet werkt als een laatste redmiddel. Zoals bij elke lening, wil de geldschieter weten dat u deze kunt terugbetalen. Net als bij het afsluiten van uw primaire hypotheek, heeft u doorgaans een kredietscore van ten minste 620 nodig, een schuld-inkomensverhouding die over het algemeen niet hoger is dan 36 procent tot 43 procent, afhankelijk van de geldschieter, en een vast inkomen.
Sommige kredietverstrekkers hebben hogere kredietscore-eisen en lagere schuldeisen. Als u als noodoplossing tegen uw huis wilt lenen omdat u niet werkt en uw creditcards hebt opgebruikt, is het waarschijnlijk te laat. (Meer informatie: Uw kredietscore verbeteren:het loont )
Hypotheekleningen zijn vaak een aantrekkelijke manier om te lenen
Hoewel relatief goedkoop, kan een lening met eigen vermogen de tijd verlengen totdat u uw huis vrij en duidelijk bezit en, als het mis gaat, u het risico loopt uw huis te verliezen. Weeg de voor- en nadelen van hypotheken zorgvuldig af en ontvang vervolgens aanbiedingen van verschillende hypotheekverstrekkers om te zien wat uw opties zijn. Als u hulp nodig heeft bij het nemen van een beslissing, kan een vertrouwde financiële professional u helpen.