"There's one for you, 19 for me, cuz I'm the tax man" was van het eerste belastingprotestlied zoals uitgevoerd door de Beatles. Zie je, Groot-Brittannië legde de Fab Four de belastingschijf van 95% op, waardoor ze 1 pond overhielden voor elke 19 pond die aan belasting werd betaald. In de VS haalden we ooit het maximale belastingtarief van 94% (in 1944-45) en hadden we een tarief van bijna 40% op vermogenswinsten.

Terwijl ik luister naar politieke debatten die astronomische uitgaven en belastingen beloven, denk ik erover na hoeveel van ons zich voorbereiden om over te schakelen van strategieën voor belastinguitstel naar strategieën voor belastingafschaffing. Zie je, het oude idee dat het beter is om het betalen van belastingen uit te stellen totdat we met pensioen zijn en in een lagere belastingschijf zitten, is op zijn kop gezet door potentieel enorme belastingverhogingen en beter dan verwachte investeringsprestaties. Veel van mijn klanten genieten zelfs een hoger belastbaar inkomen tijdens hun pensionering dan tijdens hun werk!

De belastingtarieven zijn momenteel relatief laag, en het is niet te zeggen wie de baas zal zijn in Washington en hoeveel belastingen zullen stijgen als je eenmaal met pensioen bent. Dus in plaats van me te concentreren op kortetermijnstrategieën voor belastinguitstel, ga ik me hier concentreren op strategieën voor belastingafschaffing, zowel eenvoudige als complexere.

Basisstrategieën:

STAP UP IN BASIS: Ik raad deze strategie aan geen van mijn klanten aan, maar we zijn allemaal sterfelijk en op een dag zullen we overlijden. Het is belangrijk om te begrijpen dat wanneer we overlijden, de kostenbasis van onze activa, met uitzondering van IRA's en lijfrenteachtige activa, kan veranderen. Op basis van een opstapbasis worden de aandelen, onroerende goederen en andere vermogensbestanddelen die u nalaat aan uw erfgenamen gewaardeerd tegen hun marktwaarde op de datum van overlijden. Dit betekent dat uw erfgenamen geen inkomstenbelasting hoeven te betalen over het bedrag dat het actief tijdens uw leven heeft gewaardeerd, en als uw erfgenaam het verkoopt, betaalt hij of zij alleen belasting over het bedrag dat het waardeerde nadat ze het hebben geërfd.

Negen gemeenschappelijke eigendomsstaten (Arizona, Californië, Idaho, Louisiana, Nevada, New Mexico, Texas, Washington en Wisconsin) zorgen voor een dubbele verhoging van de basis voor gehuwde paren, zodat de langstlevende echtgenoot en zijn of haar erfgenamen beide kunnen profiteren volledig vanaf de step-up in basis. De andere 41 staten hebben een halve verhoging van het basisbeleid voor elke echtgenoot wanneer ze slagen.

ROTH 401(K) EN ROTH IRA: Meestal geldt:hoe jonger u bent, hoe beter deze strategie werkt. Dit komt door het samengestelde rendement van belastingvrije winsten gedurende vele jaren, en omdat jongere mensen doorgaans in een lagere belastingschijf vallen. Roth 401 (k) en Roth IRA-bijdragen worden belast wanneer u ze doet, maar gekwalificeerde opnames zijn dat niet, waardoor het een goede investering is voor mensen die zich in een hogere belastingschijf bevinden wanneer ze zich terugtrekken dan wanneer ze bijdragen. Als alternatief, door belastinguitgestelde bijdragen te doen aan traditionele IRA's en 401 (k) s, zullen de meeste mensen 12%-24% besparen in het jaar waarin de bijdrage wordt gedaan. Ze kunnen echter uiteindelijk belasting betalen over opnames tegen hogere mysteriebelastingtarieven van de toekomst!

ROTH-CONVERSIE: Als u nog niet aan belastingstrategieën voor pensioen dacht toen u net aan uw carrière begon, hoeft u zich geen zorgen te maken, het is nog niet te laat. U kunt uw traditionele IRA nu converteren naar een Roth. Het nadeel is dat u belasting moet betalen over het bedrag dat u omzet, maar het voordeel is dat u in de toekomst geen belasting hoeft te betalen over opnames tegen die mysterieuze tarieven op het bedrag of de winst.

FIUL: Universal Life-polissen met vaste index zijn iets gecompliceerder, maar de meeste polissen lijken op elkaar. Voor degenen die fysiek in aanmerking komen voor levensverzekeringen, kan Universal Life Policies met vaste index veel voordelen bieden, met name levensverzekeringen, belastingvrije inkomsten, belastingvrije polisleningen die als kasstromen bij pensionering kunnen worden gebruikt, onderliggende beleggingen zonder kans van verlies vóór verzekeringskosten, en uiteindelijk inkomstenbelastingvrije levensverzekeringsopbrengsten.

Geavanceerde strategieën

Voor alle volgende strategieën is vereist dat de belastingbetaler minimaal een 'geaccrediteerde belegger' is, wat over het algemeen betekent dat hij een nettowaarde van ten minste $ 1 miljoen heeft, exclusief zijn hoofdverblijfplaats.

PREMIUM GEFINANCIERDE LEVENSVERZEKERING: Dit tilt het concept van de eerder genoemde FIUL naar een nieuw niveau. Het maakt het gebruik van hefboomwerking en arbitrage mogelijk, zodat de bank uw polis kan financieren, vergelijkbaar met de manier waarop een bank de aankoop van uw eerste huis financierde. Deze strategie brengt extra risico/opbrengst met zich mee vanwege de hefboomwerking en vereist over het algemeen een nettowaarde van meer dan $ 5 miljoen. Een meer geavanceerde optie voor door premie gefinancierde levensverzekeringen is om de polis via een onherroepelijke levensverzekering aan uw kinderen te schenken om zowel federale successie- als inkomstenbelasting te elimineren.

DELAWARE WETTELIJKE VERTROUWEN (DST): De DST is misschien wel de belangrijkste en minst bekende van alle strategieën. Als u een gewaardeerd investeringsvastgoed bezit en als u de verschrikkelijke T's (huurders, afval, toiletten) beu bent, als uw eigendom uitgestelde reparaties heeft ondergaan, als u het zat bent een verhuurder te zijn, als uw cashflow laag is, als u legacy-zorgen, als u wilt diversifiëren, of als de afschrijvingen en meerwaarden hoog zouden zijn, is een zomertijd een mogelijke oplossing. Zie "Ik ben een verhuurder, kan ik ooit echt met pensioen gaan?"

MOGELIJKHEIDSZONES: Met een Opportunity Zone-fonds kunt u beleggen in onroerend goed of bedrijven in aangewezen economisch noodlijdende gebieden die 'opportunityzones' worden genoemd. Er zijn aanzienlijke fiscale prikkels voor investeringen in Opportunity Zones, zoals uitgestelde en mogelijk verlaagde belastingen op huidige vermogenswinsten, en eliminatie van vermogenswinsten op de nieuwe investering in Opportunity Zones. Deze strategie is niet voor iedereen weggelegd, maar voor vermogende beleggers die diversificatie willen en geen liquiditeit nodig hebben in de komende 10+ jaar, kan dit een overweging zijn.

De tarieven voor de inkomstenbelasting zullen waarschijnlijk stijgen. Daarom is het belangrijk om niet alleen na te denken over strategieën voor belastinguitstel op de korte termijn, maar ook om naar het grote geheel te kijken en u te concentreren op strategieën voor belastingafschaffing waarvan u later profiteert. Mijn advies zou zijn om een ​​geregistreerd beleggingsadviseur te raadplegen die ook een CPA is, omdat zij misschien het best zijn toegerust om strategieën te bedenken voor uw unieke behoeften, en omdat ze worden gehouden aan de fiduciaire standaard.