De komende 15 jaar gaan meer mensen met pensioen dan ooit in de geschiedenis van ons land met pensioen zijn gegaan. Volgens de projecties van het Census Bureau zullen we tegen 2030 de eerste keer bereiken dat de Verenigde Staten meer 65-plussers zullen hebben dan kinderen - 78 miljoen 65-plussers versus 76,4 miljoen jonger dan 18 jaar.
Ondertussen kunnen onze stijgende staatsschuld en het effect ervan op de belastingbetalers niet worden genegeerd. Bedenk dat de Verenigde Staten vóór COVID al meer dan $ 22 biljoen aan schulden hadden. Versneld door de CARES-wet van $ 2,2 biljoen die in maart 2020 werd aangenomen en de $ 1,9 biljoen rekening voor verlichting van het coronavirus in maart 2021, staat onze staatsschuld nu op meer dan $ 28 biljoen. Op een gegeven moment is het meer dan waarschijnlijk dat de belastingen gaan stijgen om alle uitgaven en leningen te betalen.
Tegelijkertijd staat er op dit moment meer dan $ 30 biljoen op pensioenrekeningen die moeten worden opgenomen. Als u van plan bent met pensioen te gaan, is het van vitaal belang om in gedachten te houden dat de overheid tal van manieren heeft om u te belasten en dat zij de doelpalen kan verplaatsen. Dat kan een groot probleem zijn als je niet voorbereid bent.
Dit zijn de drie belastingvallen die onwetenden kunnen verstrikken:
De vereiste minimumuitkering, of RMD, werkt als volgt:vanaf 72-jarige leeftijd moet u belastbare opnames maken van uw pensioenrekeningen en als u uw RMD mist, kan de overheid een belastingboete opleggen van 50% van het bedrag dat u zou moeten hebben teruggetrokken. Dat is 50% bovenop uw inkomstenbelastingtarief.
Belastinguitgestelde pensioenrekeningen die onderworpen zijn aan RMD's omvatten traditionele IRA's, 401 (k) s, 403 (b) s en elk ander type belastinguitgestelde rekening. De IRS schrijft een opnamepercentage voor dat elk jaar toeneemt naarmate u ouder wordt. Deze opnames zijn allemaal belastbaar tegen uw normale belastingtarief, en ze kunnen ook leiden tot extra belastingen op uw overheidsuitkeringen, zoals sociale zekerheid en Medicare.
Sociale zekerheid is een belastingvrij voordeel totdat u bepaalde inkomensniveaus bereikt. Dan wordt het belastbaar. Voorlopig inkomen is de IRS-drempel waarboven het inkomen van de sociale zekerheid belastbaar is. In de IRS-vergelijking houden ze rekening met elk belastbaar inkomen, dus dat betekent rente, dividenden, vermogenswinsten en, als u nog werkt, lonen.
Ze nemen ook eventuele uitgestelde belastinginkomsten. En tot slot nemen ze belastingvrije rente plus de helft van uw jaarlijkse socialezekerheidsuitkering.
Bijvoorbeeld:een getrouwd stel ontvangt $ 40.000 aan sociale zekerheid. De helft daarvan - $ 20.000 - wordt gebruikt voor de IRS-vergelijking. Ze tellen al die andere vormen van inkomen op, plus de $ 20.000 van de sociale zekerheid, en als het totaal meer dan $ 44.000 bedraagt voor een getrouwd stel ($ 34.000 voor een enkele aanvrager), dan is tot 85% van hun sociale zekerheid nu belastbaar . Maar als u getrouwd bent en dat aantal onder de $ 32.000 houdt, is geen van uw sociale zekerheid belastbaar.
Door het voorlopige inkomen te minimaliseren of te elimineren, houdt u meer van uw geld over voor uw toekomstige financiële zekerheid.
Net als bij de sociale zekerheid heeft Medicare een verrassing voor u. Het inkomensafhankelijke maandelijkse aanpassingsbedrag (IRMAA), een mysterieuze term waar velen nog nooit van hebben gehoord, fungeert als een aanvullende belasting op basis van uw inkomen dat wordt toegevoegd aan uw Medicare-premies. Het zijn niet alleen de rijken die hierdoor worden getroffen; het is iedereen die zijn hele werkzame leven goed heeft gespaard. Voor een paar kunnen de IRMAA-toeslagen oplopen tot meer dan $ 10.000 per jaar aan uw Medicare-premies per jaar.
Hier zijn enkele opties om te overwegen die u kunnen helpen bij het voorbereiden en vermijden van deze belastingvallen:
Met een traditionele IRA kunt u uw bijdragen aftrekken van uw huidige inkomen, wordt de belasting uitgesteld en wordt belast wanneer u opnames doet, zoals RMD's. Bijdragen aan Roth IRA's worden echter gedaan met geld na belasting, maar de speciale saus is dat de groei en de opnames belastingvrij zijn. En er zijn geen RMD's.
Er zijn twee manieren om geld te storten in Roth IRA's:
Een Roth IRA-conversie is een proces waarbij u geld verplaatst van een traditionele IRA die niet is belast, naar een Roth IRA die belastingvrij groeit en waaruit u belastingvrij geld kunt opnemen. Wanneer u de IRA-fondsen converteert, betaalt u belasting over het bedrag dat u converteert. En u moet het geconverteerde geld minimaal vijf jaar in uw Roth houden.
U kunt ervoor kiezen om het hele bedrag om te zetten of, als u zich zorgen maakt dat u in een hogere belastingschijf terechtkomt, elk jaar een klein beetje omrekenen. Het is belangrijk om uw adviseur of CPA te raadplegen voordat u een conversie uitvoert, zodat u alle fiscale implicaties begrijpt.
In de context van belastingen ligt de nadruk op het coördineren van de timing van de leeftijd waarop u uw sociale zekerheid opneemt met als langetermijndoel het vermijden van voorlopig inkomen. Als u bijvoorbeeld een traditionele IRA omzet in een Roth IRA, kan het slim zijn om het nemen van uw sociale zekerheid uit te stellen totdat u klaar bent met het maken van de conversie. Zo voorkom je een hoger voorlopig inkomen tijdens de omrekening.
Dit is een directe overdracht van geld van uw traditionele IRA, te betalen aan een gekwalificeerde liefdadigheidsinstelling. QCD's kunnen meetellen voor het voldoen aan uw RMD's voor het jaar, zolang aan bepaalde regels wordt voldaan.
Naast de voordelen van schenken aan goede doelen, sluit een QCD het gedoneerde bedrag uit van uw belastbaar inkomen. Als u uw belastbaar inkomen lager houdt, kan de impact op bepaalde belastingverminderingen en -inhoudingen, waaronder sociale zekerheid en Medicare, worden verminderd.
Hoe u ook te werk gaat, het is belangrijk dat u een strategie heeft, met specifieke stappen die u elk jaar moet nemen, om uw belastingen te minimaliseren terwijl u naar en met pensioen gaat.
Dan Dunkin heeft bijgedragen aan dit artikel.
Het is tijd voor de belastingpraat
Strategieën voor pensioeninkomen voor de 1%
5 te vermijden gevaren tijdens de pensioenreis
Het probleem met uw 'magische' pensioennummer
De vraag over het pensioen van een miljoen dollar is helemaal verkeerd
Het grootste pensioenrisico oplossen
Is pensioen echt het land van de wil?