Zowel Fidelity Investments als de Principal Financial Group zijn financieringsmaatschappijen die gespecialiseerd zijn in een reeks beleggingsproducten. Hoewel beide vergelijkbare producten aanbieden, zoals individuele pensioenrekeningen (IRA's) en depositocertificaten (CD's), heeft Fidelity Investments de neiging om naast online handel ook aanvullende, meer liquide producten aan te bieden, zoals aandelen, obligaties en opties.
Fidelity Investments kan zijn geschiedenis terugvoeren tot 1930 als het Fidelity Fund. Het bedrijf, met hoofdkantoor in Boston, begon in 1943 uit te breiden van beleggingsfondsen. Het bedrijf is sinds 1973 snel gegroeid. In 2011 beheert het ongeveer $ 1,5 biljoen aan activa voor meer dan 20 miljoen klanten. Fidelity Investments is meestal gespecialiseerd in online beleggingsmakelaardij, maar heeft kantoren in de Verenigde Staten, Canada, Europa en Azië.
Fidelity-investeringen bieden een reeks fondsen die zijn gericht op pensioen en sparen, waaronder IRA's en 529 College Savings-programma's. Daarnaast biedt het beleggingsproducten zoals onderlinge fondsen, geldmarktfondsen, exchange-traded funds (ETF's), aandelen zoals aandelen en opties, obligaties en lijfrentes. Het bedrijf biedt online handelsfaciliteiten en advies over pensioenfondsen. Het bedrijf voert ook onafhankelijk financieel onderzoek uit en ontwikkelt handelsstrategieën voor een verscheidenheid aan klanten.
De Principal Financial Group werd in 1879 opgericht door Edward Temple in Chariton, Iowa, als de Bankers Life Association. Van oudsher was het bedrijf gespecialiseerd in levensverzekeringen voor bankiers. Geleidelijk begon het bedrijf andere beleggingsproducten aan te bieden en veranderde uiteindelijk zijn naam in The Principal Financial Group in 1985, waarna het zich uitbreidde naar wereldwijde markten zoals Hong Kong, India, Mexico en Brazilië. Het bedrijf werd in 2001 naar de beurs gebracht. Het bedrijf bedient in 2011 15 miljoen klanten en beheert in totaal $ 144,9 miljard aan activa. Het hoofdkantoor is gevestigd in Des Moines, Iowa.
De Principal Financial Group biedt doorgaans meer langetermijnbeleggingsproducten aan dan Fidelity Investments. De belangrijkste investeringen zijn daarom meer gericht op spaarrekeningen, cd's, IRA's, lijfrentes, gezondheidsspaarrekeningen en beleggingsfondsen. Academische producten zoals 529-abonnementen en Coverdell-onderwijsspaarrekeningen zijn ook beschikbaar. Het biedt ook een scala aan verzekeringsproducten, zoals levensverzekeringen en arbeidsongeschiktheidsverzekeringen.