Als u een gepensioneerde bent met een portefeuille met veel aandelen en in de eerste jaren van uw pensionering geld moet opnemen in een bearmarkt, kunt u zo'n gat graven dat uw spaargeld nooit meer terugkomt.

Overweeg een gepensioneerd echtpaar met een portefeuille van $ 1 miljoen. Tijdens hun eerste pensioenjaar daalt de markt met 26% en aan het einde van het jaar nemen ze ook $ 40.000 op, of 4% van hun oorspronkelijke hoofdsom. Nu is hun portefeuille gedaald tot $ 700.000. In jaar twee is de markt met 4% gestegen, maar omdat hun tweede opname van $ 40.000 aan het einde van het jaar is, zal hun portefeuille krimpen tot $ 688.000.

Tenzij er binnenkort een grote meerjarige marktrally komt - of als ze hun levensstijl ver terugdringen door hun jaarlijkse opnames te verminderen - kan de portefeuille in een dodelijke spiraal terechtkomen. Zelfs enkele jaren van goede rendementen kunnen de achteruitgang misschien niet stoppen en uiteindelijk verdwijnen.

Kan pech uw pensioen schaden?

Vroegtijdige opnames moeten maken tijdens marktdalingen kan een portefeuille decimeren. Als een belegger daarentegen in de eerste jaren sterke rendementen behaalt, zal zijn of haar portefeuille ondanks opnames blijven groeien. Het is later bestand tegen bearmarkten.

Het is gewoon een kwestie van geluk als een neerwaartse markt vroeg of laat in uw pensioen toeslaat. Maar je kunt niet op geluk vertrouwen.

Wat is het antwoord? Het volledig vermijden van aandelen is voor de meeste gepensioneerden geen goede keuze, omdat dat groei in de weg zou staan. Het vinden van de juiste balans tussen volatiele aandelen en stabiele beleggingen is een berekening die voor elke gepensioneerde anders is. De uitdaging is om de beste combinatie van rendement en liquiditeit te halen uit het gegarandeerde deel van uw pensioensparen.

Wat contant geld hebben is oké, maar een grote toewijzing is niet verstandig. Rendementen op geldmarkt- en spaarrekeningen blijven ver achter bij de inflatie, zelfs vóór belastingen. Depositocertificaten betalen meer, maar zijn grotendeels illiquide, en de opbrengsten zijn tegenwoordig ook niet indrukwekkend.

Gelukkig kunnen lijfrentes het geluk uit de vergelijking halen

Als u zich zorgen maakt dat u met pensioen gaat in een neerwaartse markt, bieden gegarandeerde lijfrentes een goede oplossing voor een deel van uw pensioengeld. Er kunnen verschillende typen worden ingezet om aan de behoeften van vrijwel elke gepensioneerde te voldoen.

Verschillende soorten vaste lijfrentes staan ​​garant voor uw hoofdsom. Maar hun kenmerken zijn heel anders.

Lijfrenten met onmiddellijk inkomen

Een gepensioneerde kan een onmiddellijke lijfrente kiezen, die een onmiddellijke stroom van inkomsten oplevert voor een bepaald aantal jaren of een leven lang. De maandelijkse betalingen bieden een buffer zodat de eigenaar geen aandelen hoeft te verkopen om geld op te halen in een neerwaartse markt. Ondertussen levert het resterende geld in de lijfrente een veel hoger intern rendement op dan kasequivalenten.

Uitgestelde lijfrente met vaste rente

Gepensioneerden kunnen ook beleggen in uitgestelde lijfrentes met vaste rente, die net als een CD werken door een (meestal hogere) vaste rentevoet voor een bepaalde periode te bieden, plus belastinguitstel en enige liquiditeit. Deze lijfrenten stellen de eigenaar vaak in staat om boetevrij tot 10% per jaar op te nemen. Het geaccumuleerde rentegedeelte van opgenomen bedragen is echter meestal volledig belastbaar.

Vast geïndexeerde lijfrentes

Een andere goede optie is de vast-geïndexeerde lijfrente, die immuun is voor beursdalingen en een deel van de winst biedt wanneer de markt omhoog gaat. Het geeft u de mogelijkheid om meer rente te verdienen dan u kunt krijgen van een lijfrente met vaste rente of een bank-cd. U kunt een deel van uw geld beschermen tegen marktrisico zonder een lagere rente vast te leggen.

Vast geïndexeerde lijfrentes zijn echter minder liquide dan andere beleggingsalternatieven, dus het zou geen verstandige keuze zijn om al uw pensioengeld erin te stoppen. Maar ze helpen een portefeuille te beschermen tegen ernstige ups en downs, terwijl ze op de lange termijn potentieel hogere inkomsten bieden dan annuïteiten met vaste rente. Velen bieden ook levenslange inkomensrijders die de inkomensonzekerheid tijdens pensionering verder kunnen verminderen.

En de afkoopvoorwaarden van vastrentende en vast-geïndexeerde lijfrentes kunnen zo worden opgeschaald dat er elk jaar minstens één afloopt en indien nodig kan worden aangeboord.

Waar het op neerkomt

De aandelenmarkt is het afgelopen jaar flink gestegen. Het is normaal om te denken dat de goede tijden voor altijd zullen blijven rollen. Maar vroeg of laat zullen ze dat niet doen. Misschien zullen een stijging van de inflatie of een stijging van de historisch lage rentetarieven of een onvoorziene crisis ervoor zorgen dat aandelen kelderen. Om te voorkomen dat uw pensioenportefeuille in een fatale neerwaartse spiraal terechtkomt, kunt u overwegen om voertuigen toe te voegen die immuun zijn voor beursdalingen. Inkomenslijfrentes, vastrentende lijfrentes en vast geïndexeerde lijfrenten kunnen allemaal goede keuzes zijn.

Hoeveel moet u besteden aan lijfrentes? Het is een individuele berekening die rekening moet houden met al uw spaargeld, inkomstenbronnen en risicotolerantie.

Een gratis offertevergelijkingsservice met rentetarieven van tientallen verzekeraars is beschikbaar op https://www.annuityadvantage.com  of door te bellen naar (800) 239-0356.