Weinig volwassenen zouden zonder auto-, huis-, levens- of ziektekostenverzekering. Maar het soort verzekering dat beschermt tegen het risico dat het geld op oudere leeftijd opraakt, wordt nog steeds sterk onderbenut.

Het wordt een uitgestelde inkomenslijfrente of een langlevenlijfrente genoemd.

De meeste mensen die van plan zijn met pensioen te gaan, zouden een inkomenslijfrente moeten overwegen, en een nieuwe studie van Brookings Institution in juni 2019 bevestigt dat.

Lijfrentes 101:hoe ze werken

Het concept achter inkomensverzekeringen is eenvoudig. De koper deponeert een bedrag ineens of een reeks uitkeringen bij een verzekeraar. In ruil daarvoor garandeert de verzekeraar u in de toekomst een stroom van inkomsten te betalen. Daarom staat het bekend als een uitgestelde inkomenslijfrente.

U kunt zelf kiezen wanneer uw betalingen beginnen. De meeste mensen kiezen voor levenslange betalingen vanaf 80 jaar of ouder. Een gegarandeerd levenslang inkomen is een kosteneffectieve manier om u te verzekeren tegen het risico dat u op zeer hoge leeftijd zonder geld komt te zitten.

Het grootste nadeel is dat de lijfrente geen liquiditeit heeft. U heeft uw geld overgemaakt naar een verzekeringsmaatschappij in ruil voor een garantie voor toekomstig inkomen. Mensen die het zich niet kunnen veroorloven om hun geld vast te leggen, moeten geen lijfrente met uitgestelde inkomsten kopen.

Waarom consumenten niet kopen

Aangezien de traditionele bedrijfspensioenen grotendeels zijn verdwenen, zou er een grote vraag moeten zijn naar lijfrentes, schrijven Martin Neil Baily van Brookings en Benjamin Harris van de Kellogg School of Management in hun nieuwe studie. Maar dat is er niet, om een ​​aantal redenen.

• Mensen overschatten hun vermogen om verstandig geld te investeren.
• Ze zijn ook bezorgd dat als ze niet lang genoeg leven, de lijfrente de kosten niet waard zal zijn. Maar dat is een verkeerde kijk, want volgens Baily en Harris is de verzekering het meest waardevolle aspect van de lijfrente. De waarde zit in de stabiliteit en garantie van het levenslange inkomen dat door het product wordt geboden. Als je huis nooit afbrandt, zou je niet denken dat je geld hebt verspild aan de verzekering van huiseigenaren. Een levenslange inkomenslijfrente verzekert ons voor de mogelijkheid van een langer dan gemiddelde levensduur.
• En het onderwerp is verwarrend voor consumenten, deels vanwege de terminologie. Lijfrenten omvatten zowel inkomenslijfrentes als vaste, geïndexeerde en variabele lijfrentes die voornamelijk spaar- of investeringsvehikels zijn, wijzen de auteurs van het onderzoek erop.

Welke lijfrentes doen het goed

Waarom werken uitgestelde lijfrentes zo goed? Uitstel van inkomsten is een belangrijk onderdeel van de vergelijking. De verzekeraar belegt uw geld zodat het groeit totdat u inkomsten begint te ontvangen. Als u bijvoorbeeld op 55-jarige leeftijd een lijfrente koopt en pas vanaf uw 85e begint met betalen, profiteert u van 30 jaar samengestelde groei zonder huidige belastingen.

Hoe langer u uitstel van betaling uitstelt en hoe ouder u bent wanneer u ermee begint, hoe hoger de maandelijkse uitbetaling.

Ten tweede subsidiëren kopers die niet op hoge leeftijd leven degenen die dat wel doen. Zo'n risicodeling is hoe alle verzekeringen werken, of het nu een huis-, auto- of langlevenverzekering is.

Hoe ze passen in een pensioenplan

Een uitgestelde inkomenslijfrente biedt unieke flexibiliteit in pensioenplanning. Stel dat u op 65-jarige leeftijd met pensioen gaat. U kunt een deel van uw geld gebruiken om een ​​uitgestelde lijfrente te kopen die bijvoorbeeld vanaf 85 jaar een levenslang inkomen oplevert. Vervolgens hoeft u met het saldo van uw pensioengeld alleen een inkomensplan te maken waarmee u van 65 naar 85 gaat in plaats van voor onbepaalde tijd.

U hoeft niet met de onzekerheid om te gaan als u probeert uw geld uw hele leven lang mee te laten gaan.

De Brookings-studie maakt een soortgelijk punt. Een inkomenslijfrente kan obligaties in een portefeuille vervangen. Stel bijvoorbeeld dat de toewijzing van een paar 60% aandelen en 40% obligaties is. Het koppel kon veilig al hun obligaties verkopen en de opbrengst gebruiken om een ​​lijfrente te kopen.

Het aanhouden van een lijfrente zorgt voor stabiliteit in een pensioenportefeuille ... waardoor het niet nodig is om obligaties aan te houden, of hetzelfde bedrag aan obligaties aan te houden.

En aangezien u weet dat u later verzekerd bent van een levenslang inkomen, hoeft u zich in de eerste jaren van uw pensionering minder beperkt te voelen bij het uitgeven van geld.

Als u getrouwd bent, kunnen u en uw echtgenoot elk een individuele langlevenlijfrente kopen. Of u kunt een gezamenlijke uitbetalingsversie kopen, waarbij betalingen worden gegarandeerd zolang een van beide echtgenoten leeft.

Het risico om dood te gaan voordat je gelijk hebt

Wat gebeurt er als u overlijdt voordat u betalingen ontvangt of pas na een paar jaar, wanneer het totale bedrag aan ontvangen betalingen lager is dan de oorspronkelijke storting? Om met dat risico om te gaan, bieden de meeste verzekeraars een optie voor teruggave van premie die garandeert dat uw begunstigden de oorspronkelijke aanbetalingspremie ontvangen.

Dit is een populaire optie, maar het verlaagt het uitbetalingsbedrag enigszins in vergelijking met het uitbetalingsbedrag zonder de garantie op teruggave van premie.

Als je geen partner of iemand anders hebt aan wie je geld wilt nalaten, heb je deze optie niet nodig.

Het Brookings-rapport, "Can Annuities Become a Bigger Contributor to Retirement Security", kan worden gedownload op https://www.brookings.edu/research/can-annuities-become-a-bigger-contributor-to-retirement-security/ .